债市综述（2022.12.14）

1、理财赎回余波叠加资金收敛施压，现券期货均走弱，利率债中短券承压尤甚。国债期货小幅收跌；银行间主要利率债收益率普遍上行，中短券承压明显；银行间资金整体显收敛，隔夜回购利率暂时变化不大，仍处1%关口附近低位，七天期价格则有所反弹；“二永债”抛压明显收益率多数大幅上行；地产债多数下跌，“金科优01”跌15%。

2、信用债方面，交易所债券市场收盘，地产债多数下跌，“金科优01”跌15%，“20碧地04”跌近13%，“20世茂02”跌超11%，“20世茂03”跌超8%，“21旭辉03”跌近8%，“20旭辉01”和“20世茂04”跌超7%，“15远洋05”和“21碧地03”跌超5%；“19金科03”涨超18%，“16龙湖04”涨超8%，“19中骏01”涨超5%。此外，“20柳控03”涨超12%，“PR安投债”跌超7%。

3、中证转债指数收盘跌0.72%，成交额584.22亿元；万得可转债等权指数收盘跌0.85%，成交额643.85亿元；迪龙转债跌超9%，杭氧转债、江丰转债、太极转债均跌超5%，一品转债跌超4%，上能转债跌超3%；惠城转债涨超9%，华统转债和英特转债均涨逾8%，盛路转债涨逾4%。

4、货币市场利率多数上行，其中银存间质押式回购加权平均利率1天期下行0.38BP报1.0406%，7天期上行12.18BP报1.6994%，14天期上行3.79BP报1.7285%，1月期上行14.37BP报2.4562%，创今年3月以来新高。

5、Shibor短端品种涨跌不一。隔夜品种下行2bp报1.032%，7天期上行13.8bp报1.748%，14天期下行2.4bp报1.691%，1个月期上行3.1bp报2.037%。

6、银银间回购定盘利率多数下跌。FDR001报1.04%，跌1个基点；FDR007报1.70%，涨11.43个基点；FDR014报1.70%，跌2个基点。

7、银行间回购定盘利率多数上涨。FR001报1.12%，跌1个基点；FR007报1.81%，涨6个基点；FR014报1.95%，涨20个基点。

8、一级市场方面，据交易员透露，国开行上清所托管1年期固息增发债中标收益率2.2968%，全场倍数3.84，边际倍数1.28。国开行3年、5年、7年期固息增发债中标收益率分别为2.6113%、2.8656%、3.0012%，全场倍数分别为3.95、2.08、3.46，边际倍数分别为1.59、5.71、20。

9、美债收益率多数下跌，3月期美债收益率涨14.7个基点报4.366%，2年期美债收益率跌15.3个基点报4.233%，3年期美债收益率跌18.5个基点报3.957%，5年期美债收益率跌13.6个基点报3.658%，10年期美债收益率跌10.4个基点报3.508%，30年期美债收益率跌3.5个基点报3.538%。

10、欧债收益率多数下跌，英国10年期国债收益率涨9.9个基点报3.290%，法国10年期国债收益率跌0.8个基点报2.391%，德国10年期国债收益率跌1.5个基点报1.915%，意大利10年期国债收益率跌3.1个基点报3.783%，西班牙10年期国债收益率跌2.5个基点报2.925%。