金融街下午茶（2024.10.17）

一、宏观

1、央行公告称，为维护银行体系流动性合理充裕，10月17日以固定利率、数量招标方式开展了1326亿元7天期逆回购操作，操作利率1.50%。Wind数据显示，当日1500亿元逆回购和700亿元国库现金定存到期。
2、住房城乡建设部部长倪虹和财政部、自然资源部、中国人民银行、国家金融监督管理总局负责人，介绍促进房地产市场平稳健康发展有关情况。住房城乡建设部会同有关部门，打出一套组合拳，概括起来就是四个取消、四个降低、两个增加。充分赋予城市政府调控自主权，城市政府要因城施策，调整或取消各类限制性措施。主要包括限购、限售、限价、普通住宅和非普通住宅标准。降低了住房公积金贷款利率0.25个百分点；降低了首付比例，统一首套、二套房贷最低首付比例到15%；降低存量贷款利率；降低“卖旧买新”换购住房税费负担。通过货币化安置等方式，新增实施100万套城中村和危旧房改造。年底前，将“白名单”项目的信贷规模增加到4万亿。

住建部部长倪虹表示，9月底一线城市因城施策调整限购措施，北京上海是放宽、广州是全面取消、深圳是部分取消，这也充分体现各城市因城施策，自主决策。

住建部负责人介绍，国务院部署打好“保交房”攻坚战已五个月，目前看，“保交房”攻坚战各地推进有力，已经交付了246万套，成效明显。“保交房”攻坚战给购房人吃下了“定心丸”，给市场的预期也是巨大的改变。

3、中国人口与发展研究中心：新一轮人口家庭发展状况抽样调查启动，调查内容将聚焦影响群众生育意愿和生育行为的主要因素，了解家庭在生育养育方面的现实困难和需求，全面分析“不想生、不敢生”原因，为完善生育支持政策和激励措施、有效解决群众“急难愁盼”、促进生育政策落地见效提供科学依据。

4、商务部：第136届广交会参展企业中，新企业超1700家。拥有专精特新小巨人、制造业单项冠军、国家级高新技术等称号的超过4200家，展位数11181个，分别占一期出口展企业及展位总数的37.6%、44.9%，分别比上届增长39.8%和35.5%。

二、国内股市

1、【A股收盘综述】上证指数跌1.05%报3169.38点，深证成指跌0.74%，创业板指跌0.32%，北证50涨4.47%，科创50涨0.39%，万得全A跌0.74%，万得A500跌1.23%，中证A500跌1.04%。A股全天成交1.52万亿元，环比略增。

大盘全天冲高回落，尾盘在高位股筹码松动影响下加速下探，沪指领跌。盘面上，下午盘科技股内部轮动至AIGC等方向后，计算机热门股试图再次冲高未果后集体跳水，地产、白酒等顺周期方向跌幅进一步扩大，指数旋即无抵抗下跌。全天个股涨少跌多，指数短期内陷入震荡行情。

沪深两市主力资金净流出363.04亿元。市场在沪指连续小阳—中阴组合K线震荡后逐渐显露疲态，顺周期方向遭发布会潜伏资金兑现，软件服务方向亦在热门股连续大长腿积累大量做T获利盘后出现二次分歧，资金短炒北交所弹性股后面临题材方向选择。

2、【港股收盘综述】三大指数盘初快速拉升，恒指一度涨超2.4%，随后震荡回落午后转跌，尾盘加速下跌恒指一度跌破2万点关口。恒生指数收跌1.02%报20079.1点，恒生科技指数跌1.19%报4349.77点，恒生国企指数跌1.22%报7179.44点。大市成交1912.6亿港元，南向资金净买入83.59亿港元。恒生行业指数全线走低，地产、工业、原材料板块领跌。内房股大幅回落，龙湖集团跌近14%领跌蓝筹；融创中国跌27%，富力地产跌22%，万科企业跌17%。川渝概念下跌，重庆钢铁股份、茶百道跌超20%。科技股方面，阿里健康跌近5%，蔚来跌超4%。

3、浙商证券总经理钱文海就并购国都证券后续进展回应称，国都证券已提交变更主要股东申请且于7月16日获受理，9月收到证监会反馈意见，目前正组织回复。根据规定，公司股东资格需证监会核准，核准时间和结果均存在不确定性。

4、小鹏汽车法务部否认私下与欧盟谈判：有组织的传谣言、带节奏、操控舆论导向，终究会为自己的违法行为承担后果。

5、有媒体报道称，受香港烈酒进口税下调影响，香港红磡置富都会的贵州茅台专卖店10月17日起将调整价格。其中，2024年出产的贵州茅台，将由3380港元/瓶下调至2680港元/瓶。该门店店员对此表示，暂未接到降价通知，目前飞天茅台酒售价仍为3380港元/瓶。

6、融创中国在港交所公告称，以每股2.465港元的价格配售股份，配售股份及认购股份占公司现有已发行股本的约5.6%，配售价较前一交易日收盘价折让约20%，认购事项所得款项总额约为12.05亿港元。公司拟将认购事项所得款项净额主要用于支持境内公司债的长期解决方案落地，及一般营运资金。

7、台积电发布财报显示，第三季合并营收约7596.9亿元新台币，同比增39%，税后纯益约3252.6亿元新台币，同比增54.2%。第三季毛利率为57.8%，营业利益率为47.5%，税后纯益率则为42.8%。先进制程（包含7纳米及更先进制程）的营收达到全季晶圆销售金额的69%。预计第四季度销售额261亿美元至269亿美元，市场预期249.4亿美元；预计第四季度毛利率为57-59%（第三季度为57.8%）；预计2024年资本支出略高于300亿美元（此前预测为300-320亿美元）。

台积电称，日本工厂的进展非常顺利，本季度将开始量产；预计在美国亚利桑那州的第一座晶圆厂将在2025年实现量产，第二座晶圆厂将于2028年开始量产；德国工厂将于2027年底开始批量生产。台积电首席执行官表示，对收购英特尔晶圆厂不感兴趣。

8、英伟达供应商台达电子计划在印度和泰国建立自己的能源工厂。据了解，该公司还在开发氢燃料电池技术，目标是在2026年开始大规模生产。

三、行业

1、据数据统计，今年以来，已有261家（含拟定）中小银行进行合并或改制，其中村镇银行83家、农商行59家、农信社117家。仅8月份，就有超140（含拟定）家中小银行进行合并或改制。被吸收并购后多家村镇银行现已改名并为客户换卡。

2、国家邮政局：经测算，9月中国快递发展指数为442.5，同比提升9%，其中发展规模指数、服务质量指数、发展能力指数和发展趋势指数分别为539.3、688.1、224.4和69.7，同比分别提升24.2%、2.2%、0.4%和3.9%；9月，快递市场发展动力强劲，规模拓展稳健有序，产业融合深入推进，跨境服务能力趋强。

3、2024世界智能网联汽车大会今天开幕，今年大会的规模再创新高，将有250多家国内外知名整车、核心零部件企业和机构参展，200多项新技术和新产品亮相。此外，今年大会的国际化程度也创新高，外宾占比首次超过一半，多国汽车主管部门和权威国际机构将前来参会。

4、抖音安全中心表示，日前已与网信、公安等部门建立网络暴力线索反馈机制，可第一时间将涉嫌违法犯罪的网暴线索报送至相关部门依法处置。截至9月底，公安机关已依法线下处置4起涉嫌违法犯罪的案例。

5、商务部：中方正在研究提高进口大排量燃油车关税等措施，将综合考虑各方因素后慎重作出决定。

商务部回应中欧电动汽车关税谈判：目前为止，中方已展现最大诚意和灵活性，双方在一些领域已取得重要进展，但由于欧方始终未积极回应涉及中欧业界核心关切的问题，磋商还存在重大分歧。

四、海外

1、国际能源署（IEA）发布全球能源市场报告预测称，到2035年纯电动汽车（EV）在全球新车销量中的占比将超过55％。中国和新兴市场国家的EV销售将十分坚挺，但同时也提出了EV因美国等国家的政策变化而减速的风险。

2、据中国贸易救济信息网，美国国际贸易委员会（ITC）投票决定对特定充电电池及其组件启动337调查。

3、1-9月访日外国人的消费额和游客人数的累计数据已超过2023年全年。1-9月访日外国人消费额达到5.8582万亿日元，创下同期历史新高。访日游客人数每月在300万人左右，相关消费仍保持旺盛。

4、日本9月未季调商品贸易帐逆差2943亿日元，预期逆差2376亿日元，前值逆差6953亿日元；季调后商品贸易帐逆差1872.35亿日元，前值逆差5958.5亿日元。进口同比增2.1%，预期增3.2%，前值增2.3%；出口同比降1.7%，预期增0.5%，前值增5.6%。

5、澳大利亚9月就业人口新增6.41万人，预期增2.5万人，前值增4.75万人；季调后失业率4.1%，预期4.2%，前值4.2%；季调后就业参与率 67.2%，预期67.1%，前值67.1%。

6、瑞士9月贸易帐顺差49.46亿瑞郎，前值从顺差45.78亿瑞郎修正为顺差47.44亿瑞郎。其中，实际出口环比降3.5%，前值降0.2%；实际进口环比升0.6%，前值降0.8%。

7、美国半导体工业协会（SIA）发布数据显示，8月全球半导体销售额为531.2亿美元，同比增加20.6%。金额创出8月单月数据历史新高。

五、国际股市

1、亚太主要股指收盘涨跌不一，韩国综合指数跌0.04%报2609.3点，现代汽车跌4.66%，赛尔群跌3.52%，SK海力士涨3.87%。日经225指数跌0.69%报38911.19点，东京电子跌3.21%，基恩士跌2.8%，中外制药跌1.66%。澳洲标普200指数涨0.86%报8355.9点。新西兰标普50指数涨1.01%报12768.54点。

2、英特尔中国发布声明表示，注意到相关媒体的报道。作为一家在华经营近40年的跨国公司，英特尔严格遵守业务所在地适用的法律和法规。英特尔始终将产品安全和质量放在首位，一直积极与客户和业界密切合作，确保产品的安全和质量。英特尔将与相关部门保持沟通，澄清相关疑问，并表明对产品安全和质量的坚定承诺。

3、苹果供应链已经为搭载M4芯片的新款MacBook Pro做准备，而这款新机型预计将于本月发布。分析师认为，最新M4款MacBook Pro可能会推动相关组件的出货量。

4、知情人士透露，咨询公司麦肯锡公司即将与美国检方达成协议，支付超过5亿美元以解决长期存在的联邦调查问题，麦肯锡公司过去曾帮助阿片类药物制造商提高销售额，据称这导致了致命的成瘾流行病。

5、墨西哥经济部副部长维达尔·勒莱纳斯（Vidal Llerenas）表示，通用汽车和鸿海将于本月晚些时候宣布计划，将进口产品换成在墨西哥生产的产品。此外，政府还在与DHL和Stellantis等其他大型公司进行谈判，以确定哪些产品可以在墨西哥生产。另外，英特尔也已经承诺替代部分零部件的进口。

6、自动驾驶初创公司小马智行据称在美国IPO中寻求不超过3亿美元的投资，该公司计划最早本周公开招股。

7、Stellantis北美公司公告称，将召回约21069辆美国市场上的插电式混合动力（PHEV）SUV，这些车辆的制动踏板在制动时可能会意外脱开。Stellantis已在全球范围内发现了15起案例，其中包括一起事故，没有人员伤亡报告。

8、据三名知情人士，优步（Uber）已经探索了收购Expedia的可能性。在第三方提出收购Expedia的想法后，Uber近几个月接触了顾问研究交易是否可行。尚未与Expedia进行正式接触，目前也没有讨论。

9、诺基亚第三季度销售净额43.3亿欧元，预估47.3亿欧元；调整后营业利润4.54亿欧元，预估4.452亿欧元；仍然预测全年调整后营业利润23亿欧元至29亿欧元。

诺基亚正与印度巴蒂电信洽谈价值数十亿美元5G合同。

10、极氪汽车法务部发布声明称，关注到网络平台出现将“某境外企业以汽车智能驾驶研究为掩护开展非法测绘”的新闻与极氪恶意联系的谣言，误导公众并损害企业形象和声誉。极氪在企业经营过程中，始终秉承合法、合规原则，坚决反对一切抹黑和重伤公司名誉的网络谣言。已经固定证据并保留通过一切法律手段维护自身合法权益的权利。

11、消息人士称，现代汽车印度公司将IPO定价为每股1960卢比，这是价格区间的高位。

12、消息人士透露，SK海力士正在削减其商业性较低的图像传感器和代工业务，加强专注于高利润的高带宽存储器（HBM）和AI存储器。SK海力士正在削减其CMOS图像传感器（CIS）研发投入，产能预计较去年减少一半以上，至每月不足7000片12英寸晶圆。此外，负责设计存储控制器等的片上系统（SoC）设计部门的人员也被转移并重新分配到HBM部门。

13、据未具名业内消息人士称，韩国交易所正在考虑更换价值上涨指数（Value-Up index）的成分股，这将推迟ETF的推出。此前，韩国证券交易所和资产管理公司的估值指数成分股选择标准受到批评。

六、期货

1、国内商品期市收盘多数下跌，能化品多数下跌，玻璃跌停，纯碱跌逾8%；黑色系多数下跌，焦煤、螺纹钢跌停，焦炭跌逾7%，铁矿石跌近6%；基本金属多数下跌，碳酸锂跌逾5%，沪镍跌逾3%；农产品多数下跌，红枣跌逾2%，豆二跌近2%；贵金属涨跌不一，沪金涨逾1%。

七、债券

1、国债期货收盘集体上涨，30年期主力合约涨0.6%，10年及5年期主力合约涨0.21%，2年期主力合约涨0.1%。

2、中证转债指数收盘跌0.06%，万得可转债等权指数收盘涨0.05%。其中，10只可转债跌幅超2%，远信转债、天路转债、晶瑞转债、红相转债、运机转债跌幅居前，分别跌19.05%、4.92%、4.39%、3.96%、3.63%。涨幅方面，22只可转债涨幅超2%，测绘转债、泰瑞转债、华源转债、精达转债、豪美转债涨幅居前，分别涨13.25%、6.1%、5.42%、4.76%、4.59%。

3、国开行3年、7年期金融债中标收益率分别为1.45%、2.0092%，全场倍数分别为4.11、3.63，边际倍数分别为2.98、1.32。

国开行3年、5年期金融债中标收益率分别为1.9710%、1.7250%，全场倍数分别为4.09、3.33，边际倍数分别为1.79、6.79。

4、进出口行3年、10年期金融债中标收益率分别为1.6767%、2.1519%，全场倍数分别为4.01、5.28，边际倍数分别为3.23、1.51。

5、香港按揭证券公司宣布，成功完成第三次发行合共约238亿港元等值（或30亿美元等值）的社会责任债券。本次发债是亚太地区最大规模的社会责任债券，打破了按揭证券公司于2023年9月第二次发行合共等值约200亿港元社会责任债券时所创下的纪录。

6、韩国财政部：被纳入世界政府债券指数（WGBI）后，韩国财政市场将迎来包括日本在内的资金流入；预计2025年增加的国债发行可能会部分抵消对韩国债务需求上升的影响；随着有更多外资流入，预计韩国市场波动性和政府借贷成本将降低；韩国已准备好充足的市场稳定措施，以应对可能增加的市场波动；韩国计划在2024年底之前发行以韩元计价的外汇稳定债券，前提是国会的障碍能够克服。

八、外汇

1、周四在岸人民币对美元16:30收盘报7.1233，较上一交易日跌83个基点。人民币对美元中间价报7.1220，调贬29个基点。交易员表示，美元表现持续强势，对人民币汇价仍构成外部影响。不过，国有大行也在7.12关口附近提供美元流动性，人民币在该关口附近拥有支撑。