金融街下午茶（2021.12.3）

一、宏观

1、11月财新中国服务业PMI录得52.1，较10月回落1.7个百分点，服务业经营活动连续第三个月保持增长，但增速轻微，为三个月来最低。此前公布的11月财新中国制造业PMI录得49.9，回落0.7个百分点，继8月后再次降至收缩区间。两大行业景气度均走弱，拖累财新中国综合PMI下降0.3个百分点至51.2。

2、央行12月3日开展100亿元7天期逆回购操作，今日有1000亿元逆回购到期，因此单日净回笼900亿元，本周央行公开市场全口径净回笼4400亿元。下周央行公开市场将有2300亿元逆回购到期，无正回购和央票等到期。

3、统计局数据显示，2020年全国城镇非私营单位就业人员年平均工资为97379元。分地区来看，北京城镇非私营单位就业人员年平均工资为178178元，为全国最高。上海城镇非私营单位就业人员年平均工资为171884元，仅次于北京，位居第二名。

4、国家税务总局12366纳税服务平台工作人员表示，2022年度个人所得税专项附加扣除在12月1日正式开始确认，目前个人所得税APP与自然人电子税务局网页端开放了“确认下一年度专项附加扣除”功能。

5、国家卫健委：12月2日，31个省（自治区、直辖市）和新疆生产建设兵团报告新增新冠肺炎确诊病例96例，其中本土病例80例；新增疑似病例3例，均为境外输入病例；新增无症状感染者24例，其中本土10例。

12月3日0时至14时，满洲里新增24例新冠肺炎确诊病例。

6、国内成品油价迎来年内最大降幅，且为首次“两连跌”。12月3日24时起，国内汽、柴油价格每吨分别降低430元和415元，折算92号汽油每升下调0.34元；95号汽油每升下调0.36元；0号柴油每升下调0.35元。按一般家用汽车油箱50L容量估测，家用轿车加满一箱约少花17元。

7、国家医保谈判结果出炉，117种药品被纳入谈判范围，94种药品谈判成功，11种药品被调出目录，目录外67种药品最终降价61.71%。在67个医保新增药品中涉及7款罕见病用药，其中最受关注的是天价罕见病药物如渤健“70万一针”的治疗脊髓性肌萎缩症（SMA）药物诺西那生钠注射液、武田用于法布雷治疗的“百万级别”药物阿加糖酶α注射用浓溶液等均被纳入医保目录。

最新版国家医保药品目录调整结果“出炉”，将于2022年1月1日执行。本次调整有74种新药进入目录，包括谈判调入的67种独家药品和直接调入的7种非独家药品。

8、工信部：已联合有关部门，编制完成了钢铁、有色金属、石化化工、建材等工业领域重点行业的碳达峰实施方案，后续将按照统一的要求和流程陆续发布。

9、工信部印发《“十四五”工业绿色发展规划》提出，到2025年，工业产业结构、生产方式绿色低碳转型取得显著成效，绿色低碳技术装备广泛应用，能源资源利用效率大幅提高，绿色制造水平全面提升，为2030年工业领域碳达峰奠定坚实基础。重点行业和重点区域绿色制造体系基本建成，完善工业绿色低碳标准体系，推广万种绿色产品，绿色环保产业产值达到11万亿元。

10、银保监会发布《银行业保险业支持高水平科技自立自强的指导意见》提出，积极支持科技企业直接融资，支持资产管理产品依法投资包括未上市科技企业股权及其受（收）益权在内的权益类资产，实现资管产品期限与其所投资资产期限相匹配、与科技企业成长周期相匹配。支持商业银行具有投资功能的子公司、保险机构、信托公司等出资创业投资基金、政府产业投资基金等，为科技企业发展提供股权融资。

11、工银理财、建信理财、招银理财和光大理财四家试点机构首批养老理财产品已成功于全国银行业理财信息登记系统中完成产品申报。今日起投资者可在中国理财网上查询产品相关信息。

12、消息称，美国参议院获得足够票数通过权宜支出法案，避免政府关门，将为政府提供资金至2月18日。

13、美联储梅斯特表示，奥密克戎毒株可能加剧美国的通胀，必须承担这样风险，即那些持续高企的通胀数字可能会变得更加根深蒂固。自己明年至少会支持一次加息，两次加息可能是“合适的”。

14、欧洲央行行长拉加德：有信心欧洲央行将在明年3月停止紧急抗疫购债计划（PEPP）；2022年不太可能看到加息。

15、韩国国会表决通过2022年度财政预算案，预算总额为607.7万亿韩元（约合人民币3.29万亿元），规模创历史新高。

二、股市

1、A股震荡攀升，权重股表现更为突出。沪指涨近1%重返3600点。上证指数收盘涨0.94%报3607.43点，创业板指涨0.34%。两市成交额连续31个交易日突破万亿。绿色电力概念井喷，协鑫能科、中闽能源、华能国际、中国能建等10余股涨停。汽车“黑匣子”2022年强制上车，EDR概念大涨，四维图新、启明信息、合众思壮等涨停。波罗的海干散货运价指数创阶段新高，港口受益爆发，招商港口、上港集团等涨停。军工火力全开，成飞集成等涨停。煤炭午后发力，冀中能源、晋控煤业涨停。半导体产业链表现不俗，芯碁微装、国科微等涨幅明显。白酒亦有出色表现，泸州老窖领跑。本周，上证指数涨1.22%，连升四周；深证成指涨0.78%，连升五周；创业板指涨0.28%。

北向资金大幅净买入92.21亿元，净买入额创10月22日以来新高。兆易创新、泸州老窖、韦尔股份分别获净买入9.44亿元、3.63亿元、3.52亿元。中天科技净卖出额居首，金额为4.13亿元。

沪深两市主力资金净流出76.24亿元。权重发力助推沪指冲破3600点，但短线情绪与指数背离，白酒、大基建成为进攻主力，五粮液、中国能建、贵州茅台资金净流入靠前。

2、恒生指数收跌0.09%报23766.69点，本周跌1.3%；恒生科技指数跌1.53%，本周跌3.68%；恒生国企指数跌0.6%，本周跌1.41%；全天大市成交升至1659.2亿港元。科技股领跌，阿里巴巴、哔哩哔哩再创新低，京东、网易等科技龙头普跌。新能源汽车、电子烟概念回调，小鹏、理想双双下挫。煤炭、港口、电力、消费股走强，招商局港口大涨超17%，中国电力涨超8%。

南向资金净买入33.6亿港元，连续8日净买入。美团-W、中国电力、快手-W分别获净买入8.91亿港元、5.11亿港元、4.95亿港元。建设银行净卖出额居首，金额为1.89亿港元。

3、银保监会发布《关于保险资金参与证券出借业务有关事项的通知》明确，保险集团（控股）公司和保险公司可以直接参与证券出借业务，也可以委托保险资产管理公司参与证券出借业务。参与证券出借业务保险机构应当具备相关条件。保险集团（控股）公司和保险公司单只证券出借数量合计不得超过其持有该证券总量的50%。

4、下周将有11只新股发行，累计发行数量约6.08亿股，预计募集资金113.53亿元。12月10日发行的是南网科技、亨迪药业，12月6日发行的是物产环能、迪阿股份、华研精机，12月7日发行的是明月镜片，12月8日发行的是永安期货、风光股份、泰慕士，12月9日发行的是禾迈股份、百诚医药。这11只新股累计发行数量约6.08亿股，预计募集资金金额共计113.53亿元。

5、滴滴出行官方微博发文称，经认真研究，公司即日起启动在纽交所退市的工作，并启动在香港上市的准备工作。滴滴将于近期启动香港上市工作，最快明年一季度后期上市；同时启动美股退市工作，而退市摘牌将晚于香港挂牌，以做好美股投资者的无缝衔接。

6、牧原股份在互动平台表示，公司近日关注到，招商证券工作人员杨某在股票交流群中，发布与本公司相关的不实言论。公司的生产经营和流动性都正常，不存在应披露而未披露的重大信息。公司对该类行为表示强烈谴责，保留追究当事人法律责任的权利。

7、恒瑞医药公告称，公司海曲泊帕乙醇胺片等9个产品纳入国家医保目录，其中5款为首次纳入。9款产品2020年度合计销售额约为40.32亿元，2021年前三季度合计销售额约为37.37亿元。

8、中国中免公告称，受新冠肺炎疫情等因素影响，全球经济受到较大冲击，资本市场持续低迷，决定暂缓本次H股发行上市进程，后续安排视市场情况确定。

9、亚太股市多数收涨，韩国综合指数涨0.78%报2968.33点，本周累计涨1.09%；日经225指数涨1%报28029.57点，周跌2.51%；澳洲标普200指数涨0.22%报7241.20点，周跌0.52%；新西兰NZX50指数涨0.05%报12676.50点，周涨0.38%。

10、民航局：波音737MAX8有望于今年年底或明年年初陆续恢复中国国内现有机队的商业运行，并重新启动新飞机引进。

11、特斯拉CEO埃隆•马斯克进一步卖出特斯拉股票。据美国证交会文件，马斯克于12月2日出售了93.41万股股票，总价值10.1亿美元。马斯克自11月8日以来累计出售约1009.82万股特斯拉股票，占其此前承诺股份数的59.22%。

2、特斯拉计划召回生产日期在2021年2月4日至2021年10月30日期间的部分国产Model Y电动汽车，共计21599辆。特斯拉将免费对召回范围内车辆前、后转向节进行检查，对强度不符合要求转向节进行更换，以消除安全隐患。

三、期货

1、国内期市收盘涨跌参半，油脂油料领涨，棕榈油涨近4%，菜油涨超3%，菜粕涨近3%；煤炭期货午后走高，焦炭涨超2%，动力煤、焦煤涨超1%；钢材期货强势，螺纹钢、热卷涨约2%；化工品多数下跌，LPG跌超3%，20号胶跌约2.6%，纯碱跌超2%；铁矿石跌超2%；生猪期货跌近3%。

2、全国煤炭交易会公布2022年煤炭长期合同签订履约方案征求意见稿，该意见稿由国家发改委制定。价格方面，“基准价+浮动价”的定价机制不变，新一年的动力煤长协将每月一调。5500大卡动力煤调整区间在550-850元之间，其中下水煤长协基准价为700元/吨，较此前的535元上调约31%。

四、债券

1、【债市综述】跷跷板效应再现，股市反弹债市承压调整。银行间主要利率债收益率上行1bp左右，10年期国债活跃券210009收益率上行0.88bp报2.8975%；国债期货跌全线收跌，10年期主力合约跌0.2%；银行间资金面整体偏松，主要回购利率变动有限，隔夜回购加权利率下行逾6bp在1.9%附近；地产债整体偏弱多数下跌，“19世茂01”跌超9%，“21融创03”跌超8%。全周来看，10年期国债期货主力合约跌0.62%，10年期国债活跃券210009收益率上行5.25bp。

2、财政部两期国债中标收益率均低于中债估值。财政部91天、182天期贴现国债加权中标收益率分别为2.1461%、2.2462%，边际中标收益率分别为2.202%、2.3024%，全场倍数分别为2.13、2.22，边际倍数分别为2.11、10.17。

3、进出口行两期固息债中标定位均低于中债估值。进出口行1年固息新发债中标利率2.04%，全场倍数5.18，边际倍数1.25；2年期固息增发债中标收益率2.4335%，全场倍数4.54，边际倍数1.09。

五、外汇

1、在岸人民币兑美元16:30收报6.3690，较上一交易日上涨40个基点。人民币兑美元中间价报6.3738，调贬19个基点，本周累计调升198个基点。

2、外汇局修订《对外金融资产负债及交易统计制度》，新增境外建设、运输收入等统计报表，完善国际收支统计数据源；新增“沪伦通”“跨境理财通”等统计项目，适应金融市场开放、申报主体业务创新等需要。