金融街下午茶（2024.6.27）

一、宏观

1、中共中央政治局召开会议，研究进一步全面深化改革、推进中国式现代化问题。中共中央总书记习近平主持会议。会议决定，中国共产党第二十届中央委员会第三次全体会议于7月15日至18日在北京召开。中共中央政治局召开会议，听取了《中共中央关于进一步全面深化改革、推进中国式现代化的决定》稿在党内外一定范围征求意见的情况报告，决定根据这次会议讨论的意见进行修改后将文件稿提请二十届三中全会审议。会议强调，进一步全面深化改革的总目标是继续完善和发展中国特色社会主义制度，推进国家治理体系和治理能力现代化。到二〇三五年，全面建成高水平社会主义市场经济体制，中国特色社会主义制度更加完善，基本实现国家治理体系和治理能力现代化，基本实现社会主义现代化，为到本世纪中叶全面建成社会主义现代化强国奠定坚实基础。

2、国家统计局：1-5月份，全国规模以上工业企业利润同比增长3.4%，延续年初以来的增长态势；受投资收益增速回落等短期因素影响，规上工业企业利润增速比1—4月份回落0.9个百分点，但从营业收入扣减营业成本计算的毛利润角度看，企业毛利润增速比1-4月份加快0.8个百分点，连续两个月加快，工业企业效益基本面持续改善。

3、央行公告称，为维护半年末流动性平稳，6月27日以利率招标方式开展了1000亿元7天期逆回购操作，中标利率为1.8%。Wind数据显示，当日200亿元逆回购到期，因此单日净投放800亿元。

4、国家医保局公布2024年1-5月基本医疗保险统筹基金和生育保险主要指标，统筹基金收入11606.17亿元，统筹基金支出9328.19亿元。

5、财政部、应急管理部再次预拨4.96亿元中央自然灾害救灾资金，支持浙江、安徽、福建、江西、湖北、湖南、贵州、广东、广西等9省（区）做好洪涝及地质灾害救灾工作。

6、科技部党组召开中心组学习（扩大）会议强调，要锚定2035年建成科技强国的战略目标，坚持走中国特色自主创新道路，强化统筹协调和系统布局，会同有关方面加快形成贯彻落实全国科技大会部署重点任务的具体举措，细化任务、明确职责，提高能力、转变作风，形成时间表、路线图。加强国家战略科技力量建设，优化定位和布局。加快论证实施一批科技重大项目，加强关键核心技术攻关，夯实基础研究根基。推动科技创新与产业创新深度融合，强化企业科技创新主体地位，促进科技成果转化，做好科技金融这篇文章，助力发展新质生产力。

7、老挝新闻文化旅游部部长签发了《2024老挝旅游年关于对特定游客签证政策实施细则》29号文件。根据文件内容，中国内地（大陆）及港澳台游客可以通过旅游公司组织，获取普通护照15天免签的政策。行程需要由老挝旅游公司组织并获得新闻文化旅游部的许可。政策执行时间从2024年7月1日起到2024年12月31日。

8、经中国、塞尔维亚两国商定，《中华人民共和国政府和塞尔维亚共和国政府自由贸易协定》将于7月1日起相互生效实施。为履行《协定》关税减让有关承诺，国务院关税税则委员会发布公告，自7月1日起，对原产于塞尔维亚的部分进口货物按《协定》实施协定税率税率。

9、科技部副部长陈家昌与中国美国商会总裁何迈可及商会部分会员企业代表举行会谈。双方围绕中美科技交流合作、企业参与科技创新发展等议题深入交流。

二、国内股市

1、【A股收盘综述】大盘全天弱势震荡，中证1000领跌。上证指数跌0.9%报2945.85点，深证成指跌1.53%，创业板指跌1.59%，北证50跌1.6%，万得微盘股指数跌1.08%，万得全A、万得双创双双下挫。A股全天成交6291.4亿元，环比继续收窄。

盘面上，下午盘市场依旧无法组织起有效进攻，中字头及茅台、中移动等大权重拉盘收效甚微，板块效应缺失下各轮动过的热门题材高辨识度个股成短线资金抱团对象。消费、周期全天低迷，TMT题材出现明显冲高回落。全天仅500股飘红，情绪端受金麒麟准天地板影响重回冰点。

沪深两市主力资金净流出199.37亿元，Wind 24个二级行业主力资金全部呈净流出态势。大盘全天无抵抗下探，大权重继续护盘但板块效应缺失，多只机构重仓股放量下跌后中期趋势遭到破坏，昨日大涨的AI权重迅速遭资金兑现。

2、【港股收盘综述】三大指数全天单边走弱，恒生指数收跌2.06%报17716.47点，恒生科技指数跌2.73%报3588.86点，恒生国企指数跌2.37%报6324.05点。大市成交1042.25亿港元，南向资金净买入36.59亿港元。能源、消费、医药、科技板块跌幅居前，农夫山泉、小米集团跌超7%领跌蓝筹，康师傅控股跌超6%。电讯板块上涨，三大运营商逆市走强，中国电信涨近3%。个股方面，联合能源集团大跌24%，微创机器人跌近19%。

3、7月1日起，《公开募集证券投资基金证券交易费用管理规定》正式实施生效。近日，多家公募基金交易部与券商研究所（部）正在依据佣金新规调整签署模式，并通过补充协议的方式落实降佣。相关人士透露，本次新规实施在具体操作层面主要变化有两点。一是签署《证券交易单元租用协议》的方式，二是依据佣金新规，针对协议项下有关证券交易单元的租用和股票交易佣金费率等相关条款进行修改。

4、为建立监管与市场的有效沟通机制，提升监管部门对行业风险的识别能力，打通监管部门引导、服务行业机构的路径，北京证监局借鉴持牌机构主体监管工作有益经验，启动北京辖区证券类私募投资基金管理人主体监管工作试点。首批试点名单包含股票多头、量化、债券类等20家证券私募基金管理人。

5、上交所发布公告表示，日前江苏海安农商行及其保荐人国泰君安证券向上交所申请撤回海安农商行沪市主板上市。根据相关规定，上交所决定终止对该行首次公开发行股票并在沪市主板上市的审核。

6、沪市2024年度半年报预约时间出炉，明微电子拔得头筹，将于8月24日率先披露。

7、中国移动总经理何飚表示，年底将在300个城市实现5G-A商用部署，推动5G-A×AI融合创新发展。

8、中国移动终端公司、小米、当红齐天集团和高通技术公司共同宣布，四方联合推出国内首款基于Xiaomi 14 Pro、应用于XR领域的5G Advanced（5G-A）高频万兆测试平台，并率先将其应用于当红齐天的多并发、大空间XR竞技游戏业务。

9、快手宣布成为2024沙特阿拉伯电竞世界杯短视频及直播战略合作平台。2024年沙特电竞世界杯将于2024年7月3日至8月25日在沙特首都利雅得举行，本届电竞世界杯提供了业内最高额的奖金池，总奖金池高达6000万美元。

10、对于近期股价持续低迷，海航控股证券部门接线人士表示，公司正在采取措施，具体措施还是得看公司官方公告。至于具体公告时间该人士表示不清楚。

11、B站董事长兼CEO陈睿在B站15周年庆上发表演讲时表示，2023年，B站AI相关内容的日均视频播放量同比增长超过80%，爆款内容涵盖科普资讯、AI技术应用、数字人和创意应用等领域。

三、行业

1、第十五届夏季达沃斯论坛闭幕。参会的创新企业规模创下新高，超过了200家。本届论坛围绕全球新经济、产业新前沿等六大方向展开热烈讨论。其中，中国与世界经济增长是论坛的重要议题之一。与会嘉宾表示，中国高质量发展不仅推动全球经济增长，也为世界经济注入了新动能。

国务院国资委副主任王宏志应邀出席第十五届夏季达沃斯论坛，会见了世界经济论坛创始人兼执行主席施瓦布。王宏志表示，当前，国务院国资委正在积极推动国有企业加快发展新质生产力，今年论坛主题和探讨的重点议题与中国国有企业发展方向十分契合。国务院国资委愿继续加强与论坛交流，支持中央企业通过参与论坛加强与各国经验交流，希望双方继续推进研究员计划，进一步深化合作。

2、国务院国资委党委召开扩大会议强调，要切实发挥中央企业在新型举国体制中的骨干支撑作用，围绕破解卡点堵点，加快关键核心技术攻关，着眼产业链整体突破，压紧压实责任，加速攻关突破；要围绕探索基础前沿，瞄准未来科技和产业发展制高点，着力打造原创技术策源地；强化应用基础研究，支持具备条件的中央企业加大投入力度，牵头组织实施基础研究和应用基础研究项目；切实发挥科研院所作用，加强关键技术攻关、共性技术研发和跨行业跨领域技术服务，支持有条件的企业组建行业研究院。

3、工信部：持续推动建立健全中小企业公共服务体系，动员各地方各有关单位组织服务资源进园区、进集群、进企业，送政策、送管理、送技术，切实帮助企业降本、增效、提质，助力中小企业专精特新发展。

4、市场监管总局召开个体工商户座谈会。会议指出，受多种因素影响，当前个体工商户生产经营仍面临一些困难。市场监管总局会同相关部门，实施个体工商户分型分类精准帮扶政策，加大“个转企”转型培育力度，持续开展“全国个体工商户服务月”活动，加强“小个专”和网约配送员群体党建工作，坚持与个体工商户常态化沟通交流，多措并举助力个体工商户高质量发展。

5、北京地区多家银行已执行房地产新政，而部分银行则表示还未接到执行通知。工商银行北京地区某支行客户经理表示，“今天起，新发放的房贷按照新政利率执行，之前五环以内首套房贷利率是4.05%，非城六区的为3.95%，现在全部按照新政利率，即3.5%执行。但是新政不涉及存量贷款。”

6、中国信通院：6月17-20日于上海举行的3GPP RAN第104次全会上，中国信通院牵头的《NR用户设备多输入多输出（MIMO）空口（OTA）测试方法和性能要求增强》3GPP Release 18 (R18)标准项目获批结项，顺利完成国际标准3GPP TS38.151的R18版本演进，输出技术报告3GPP TR38.761。这标志着“完整版”5G Sub-6GHz及毫米波频段MIMO OTA性能要求标准出台，业界在5G终端测试标准化领域取得新的突破。

7、安徽省人形机器人产业创新中心获批，将围绕工业生产、高危作业、医疗养老、文化教育、安防巡逻、灾害救援等重点领域需求，打造国内首创、世界领先的人形机器人研究基地。

8、海南省商务厅公开征求《关于推进跨境电子商务高质量发展的指导意见（征求意见稿）》意见。其中提到，支持建设跨境电子商务监管场所；支持海外仓、独立站建设，提升数字化水平；鼓励发展跨境电子商务直播；鼓励做大做强跨境电子商务供应链；鼓励跨境电商企业参加国内外专业展会；引导企业利用航权开放政策，在海南集拼、发运跨境电商货物。

9、山东省潍坊市正积极争取国家层面政策支持，加快化解债务风险。按照要求，潍坊市在相关部门“3899名单”之列的融资平台力争2027年6月前清零。

10、全国首个超大单机容量的海上风电场——三峡集团漳浦二期海上风电场今日将全部并网发电，总装机容量达400兆瓦，是我国首个全部采用13兆瓦及以上超大单机容量风机的海上风电场，其中批量化应用了6台16兆瓦海上风电机组。

11、历时7年建设的深中通道将于6月30日下午3点正式通车运营。深中通道是集桥、岛、隧、水下互通于一体的世界级跨海集群工程，创下十项世界之最，是当前世界上综合建设难度最高的跨海集群工程之一。

12、我国计划2025年前后发射天问二号，开展小行星探测任务；2030年前后发射天问三号和天问四号，分别开展火星采样返回任务和木星系探测任务。

13、中国广电内部人士透露，中国广电5G NR广播将于明年正式商用，可实现免流量看电视。目前中国广电正在联合华为、中兴等设备商，vivo、OPPO等手机厂商，海思、联发科等手机芯片厂商联合推进。5G NR广播已实现无手机卡模式、跨运营商服务。也即是5G NR广播正式商用时，可以免流量观看电视，并且中国广电以及其它三大运营商的用户均可使用。

四、海外

1、欧洲央行管委卡兹米尔：预计欧洲央行利率将在夏季保持稳定；认为今年可以预期再降息一次。

2、日本央行：截至3月底，在股价上涨的推动下，日本家庭资产达到创纪录的2199万亿日元，同比增长7.1%。

五、国际股市

1、亚太主要股指收盘全线下跌，韩国综合指数跌0.29%报2784.06点，权重股方面，Kakao跌2.88%，LG化学跌2.27%，三星SDI跌2.17%；现代汽车涨2.94%，刷新历史新高。日经225指数跌0.82%报39341.54点，成分股多数下跌，基恩士跌2.43%，东京电子跌2.38%，迅销跌1.96%。澳洲标普200指数跌0.3%报7759.6点。新西兰标普50指数跌0.99%报11717.43点。

2、微软在中国香港继续提供Azure OpenAI服务。

3、知情人士透露，马斯克旗下的SpaceX将以每股112美元的要约收购价出售内部股票，这一高于预期的价格使公司估值接近2100亿美元。由于投资者的强烈需求，这家全球市值排名第二的初创公司决定将目前的要约收购定价定在高于上个月讨论的2000亿美元估值的水平。按市值计算，SpaceX已经与全球最大的几家上市公司不相上下。

4、在2024年光纤通信大会（OFC）上，英特尔硅光集成团队首次对外公开展示完全集成的OCI（光学计算互连）芯粒。该芯粒与英特尔CPU封装在一起，可实现光学I/O（输入/输出）共封装，提高带宽的同时，降低了功耗并延长了传输距离，主要应用于数据中心和高性能计算设备。

5、暴雪宣布国服《魔兽世界》正式服将于8月1日回归，并且《魔兽世界：地心之战》资料片将于8月27日全球同步上线。此外，暴雪主创将参加2024ChinaJoy展会（7月26日至7月29日），带来《炉石传说》国服回归消息。

6、丰田5月份全球销量同比下降2%至888491辆。

7、韩国线上漫画公司Webtoon Entertainment Inc.将美国IPO股票的发行价定在每股21美元，位于发行价指导区间的上端（18-21美元），将通过首次公开发行股票募资3.15亿美元，意味着该公司估值大约27亿美元。该公司投资者包括韩国Naver Corp.。

8、三星电子和SK海力士正与韩国产业银行商讨利用低息贷款进行芯片产业投资。三星电子近期向韩国产业银行咨询了贷款额度和利率问题，后者表示，根据韩国政府对芯片产业的支持措施，最多可提供约5万亿韩元贷款。SK海力士则正洽谈申请至多近3万亿韩元贷款。贷款的年利率可能在3.5%左右。

9、韩国SK集团表示，会长崔泰源和集团下属公司的近30名高管将讨论业务重组措施，旨在确保人工智能和芯片支出，并商讨重组集团的业务组合和“高质量增长”。

10、LG Electronics考虑将印度部门IPO。

11、英国石油公司消息人士称，由于对石油和天然气的重新关注，该公司已冻结招聘，暂停了新的海上风电项目。

12、知情人士称，卡塔尔航空正洽谈收购维珍澳大利亚航空约20%的股份。卡塔尔航空与维珍澳大利亚航空的所有者贝恩资本可能还需要一段时间才能敲定协议，双方的洽谈也可能破裂。

六、期货

1、国内商品期市收盘涨跌不一，胶合板涨近4%；农产品涨跌互现，鸡蛋、菜粕、生猪涨逾1%，红枣跌逾3%；黑色系涨跌不一，铁矿石涨逾1%，锰硅跌逾2%；基本金属涨跌互现，沪锌涨逾1%，碳酸锂跌近2%；能化品涨跌不一，乙二醇涨逾1%，丁二烯橡胶跌逾1%；贵金属均下跌，沪金跌近1%；集运指数（欧线）涨近1%。

2、农业农村部党组召开会议强调，要进一步强化对农业农村科技工作的组织领导，深化农业科技体制机制改革，着力提升农业科技创新体系整体效能。要加力突破重要品种、重要机具等制约瓶颈，加快构建国家创新型农业企业方阵，加速农业科技成果转化应用，着力增加高质量农业科技供给。要加强农业科研条件能力建设，探索建立综合交叉、共性研发、基础支撑的农业科技创新平台布局。要加强农业科技创新人才队伍建设，主动融入全球农业科技创新网络，扩大农业科技对外合作。

3、印度石油公司高管：公司计划到2030年将液化天然气（LNG）投资规模增至每年2000万吨，目前为每年780万吨，预计电力行业将成为印度液化天然气需求的主要驱动力。

七、债券

1、国债期货收盘集体上涨，30年期主力合约涨0.46%报109.47元，10年期主力合约涨0.15%报105.305元，均续创收盘新高。5年期主力合约涨0.09%报103.98元，2年期主力合约涨0.03%报101.954元，为2020年5月底来新高。

2、中证转债指数收盘跌0.27%，万得可转债等权指数收盘跌0.61%。其中，46只可转债跌幅超2%，通光转债、凯中转债、英力转债、芳源转债、声迅转债跌幅居前，分别跌14.5%、6.78%、6.51%、5.89%、5.86%。涨幅方面，14只可转债涨幅超2%，宏丰转债、泰坦转债、城地转债、广汇转债、华统转债涨幅居前，分别涨8.23%、6.79%、6.38%、4.74%、4.62%。

3、国开行3年、10年期金融债中标收益率分别为1.9076%、2.2445%，全场倍数分别为3.68、2.9，边际倍数分别为1、1.99。

4、财政部公布2024年5月地方政府债券发行和债务余额情况。5月，全国发行新增债券4819亿元，其中一般债券436亿元、专项债券4383亿元。全国发行再融资债券4217亿元，其中一般债券2000亿元、专项债券2217亿元。5月，地方政府债券平均发行期限13.7年，其中一般债券8.2年，专项债券15.7年。5月，地方政府债券平均发行利率2.45%，其中一般债券2.35%，专项债券2.48%。

5、消息人士称，野村控股计划发行高达15亿美元的美元债券。

八、外汇

1、周四在岸人民币对美元16:30收盘报7.2689，较上一交易日跌23个基点。人民币对美元中间价报7.1270，调贬22个基点。

2、日本内阁官房长官林芳正：不会对外汇水平发表评论，也不会谈论潜在的外汇干预，将采取适当措施应对过度的外汇波动，重要的是货币以稳定方式反映基本面进行波动，快速外汇波动不可取。

日本财务大臣铃木俊一：不希望看到外汇市场的单向波动，带着紧迫感关注外汇走势；将对外汇采取必要的行动。