金融街下午茶（2024.5.24）

一、宏观

1、央行公告称，为维护银行体系流动性合理充裕，5月24日以利率招标方式开展20亿元7天期逆回购操作，中标利率为1.80%。Wind数据显示，当日有20亿元逆回购到期，因此完全对冲到期量。

Wind数据显示，本周央行公开市场全口径净投放680亿元；下周（5月25日至5月31日）将有100亿元逆回购到期，其中周一至周五每日均到期20亿元。此外，周二（5月28日）还有50亿元央票互换到期。

2、商务部表示，4月商品消费平稳增长，商品零售额同比增长2％。升级类商品销售较快增长，限额以上单位通讯器材、体育娱乐用品零售额同比分别增长13.3%和12.7%。新能源汽车销售保持快速增长，销量增长33.5%，占新车销量比重达36%。家居消费平稳增长，限额以上单位家电、家具零售额分别增长4.5%和1.2%。

3、中国商务部国际贸易谈判代表兼副部长王受文与委内瑞拉副总统兼经济、财政和外贸部长罗德里格斯在委首都加拉加斯分别代表两国政府签署《中华人民共和国政府和委内瑞拉玻利瓦尔共和国政府关于相互促进和保护投资协定》。

二、国内股市

1、【A股收盘综述】三大指数冲高回落，沪指失守3100点，深证成指、创业板指跌逾1%，房地产、军工、半导体行业大幅回调。上证指数缩量收跌0.88%报3088.87点，创业板指跌1.81%。市场成交额7692.4亿元。本周，三大指数均累计跌超2%。

电力股掀涨停潮，大连热电、乐山电力等近10股涨停。虚拟电厂概念同步拉升，众智科技、万胜智能、国能日新20cm涨停。高速铜连接概念股逆势上涨，得润电子涨停，华丰科技触及20cm涨停。农业股反复活跃，正虹科技四连板。房地产深度回调，我爱我家、渝开发等跌停。低空经济概念大幅走弱，中信海直等触及跌停。半导体产业回调明显，存储器、GPU方向领跌。

沪深两市主力资金净流出249.31亿元。市场连续两日收中阴线沪指考验3080一带支撑，英伟达暴涨下TMT题材对利好钝化程度日益加深，电力、养殖等防御类行业获资金抱团避险。

2、【港股收盘综述】香港恒生指数跌1.38%报18608.94点，创两周新低，周跌4.83%；恒生科技指数跌2.48%报3799.47点，创三周新低，周跌7.61%；恒生中国企业指数跌1.44%报6605.24点，周跌4.75%；恒生香港中资企业指数跌0.67%报3928.89点，周跌2.89%，大市成交1267.12亿港元。南向资金净买入额为25.16亿港元。医药、科技、地产、消费股下挫。康方生物跌近23%，否认AK112数据低于预期；中升控股跌近9%领跌蓝筹，哔哩哔哩绩后跌逾11%，万科企业跌逾8%。盛禾生物上市首日涨逾7%。

3、Wind数据显示，下周将有2只新股发行，即5月28日发行的利安科技、5月31日发行的达梦数据，合计发行约3306.0万股，预计合计募资28.49亿元。

4、河北证监局召开拟上市企业政策培训会，推动辖区资本市场高质量发展，省委金融办、石家庄市委金融办、各市（含定州、辛集市）政府办相关负责人，辖区42家拟上市企业及22家重点后备企业实际控制人及“关键少数”代表100余人参加。

5、小米造车的三年里，员工总数膨胀50%，截至3月底，小米共有3.54万名员工，比三年前多了1.2万人，相当于小鹏汽车总人数。新势力中员工人数增长最快的理想，去年底有约3.16万人，近期正着手减员。

小米汽车：保证6月单月交付1万辆以上，同时，在产能大幅提升的前提下，承诺2024年交付超10万辆，冲刺12万辆。

6、蔚来在荷兰阿姆斯特丹首家展厅开业，创办人李斌表示，虽然欧盟是否会对中国电动车征收关税存在不确定性，但蔚来计划继续在欧洲扩张。

7、自5月20日天猫618开卖以来，3天时间内，200个新商家成交破百万元，新商家整体成交同比大增223%，交出亮眼“成绩单”。分品类来看，天猫618开售前3天，珠宝饰品新商家爆发力最强，成交额同比增长1500%。运动户外新商家爆发力其次，同比增长超500%，骑行类目销售额同比增长1600%。此外，夏季服饰、家居、电器等新商家也迎来高爆发。

8、香港艺术发展局主席霍启刚在2024文化强国建设高峰论坛·人文湾区机遇湾区分论坛上表示，建议香港放宽文化企业上市条件，让香港成为文化独角兽的摇篮。

三、行业

1、工业和信息化部、国务院国资委、国家知识产权局、全国工商联联合组织开展2024年“百场万企”大中小企业融通对接活动，建立完善大中小企业融通对接渠道，集聚知识产权服务机构、高等院校、科研院所、金融机构等各方资源，为中小企业与大企业搭建交流、展示、服务、对接平台，丰富拓展融通对接的广度、维度和深度，推动更多中小企业融入大企业创新链产业链供应链，达成一批融通合作项目，提升产业链供应链韧性和竞争力，助推新质生产力发展。

2、工信部印发《工业和信息化领域数据安全风险评估实施细则（试行）》提出，重要数据和核心数据处理者每年至少开展一次数据安全风险评估。评估报告应当包括数据处理者基本情况、评估团队基本情况、重要数据的种类和数量、开展数据处理活动的情况、数据安全风险评估环境，以及数据处理活动分析、合规性评估、安全风险分析、评估结论及应对措施等。

3、金融监管总局党委书记、局长李云泽带队赴贵州调研，围绕落实城市房地产融资协调机制、金融支持化解地方债等工作，与地方党委政府座谈交流。李云泽强调，要深刻认识房地产工作的人民性、政治性，认真落实党中央、国务院决策部署，地方政府、房地产企业、金融机构各尽其责，继续坚持因城施策，以城市为主体、以项目为中心，严格把好“白名单”准入关，按照分类推进处置的要求，重点支持在建已售未交付住宅项目，打好商品住房烂尾风险处置攻坚战。

4、2023年，全国数据生产总量达到32.85泽字节（ZB），这相当于1000多万个中国国家图书馆的数字资源总量。和2022年相比，我国数据年产量增长22.44%。今年，预计我国数据生产量增长将超过25%。

5、财政部：2024年彩票市场调控资金下达数额，综合考虑各地区总人口数与销售场所数量的比值、平均每个销售场所的年销量、即开型彩票发展情况、地方彩票市场秩序情况、申请因素、资金绩效情况等。

6、作为我国养老金保险体系“第三支柱”的重要制度设计，个人养老金制度在36个城市和地区先行实施已将近一年半的时间。人力资源和社会保障部透露，目前，已有6000多万人开通了个人养老金账户。

7、《上海市促进绿色电力消费加快能源低碳转型实施意见》提出，到2025年，绿电绿证交易机制逐步完善，相关示范工程建设扎实推进，为经营主体提供功能健全、友好易用的绿电绿证交易服务，绿电消费能力显著提升，绿电交易规模达到50亿千瓦时以上。按照鼓励自愿、健全强制、差别消费原则，多措并举扩大上海市绿电消费比重，支持各类企业使用绿电实现绿色低碳高质量发展。探索推动分布式可再生能源参与市场交易。完善统一规范的碳排放统计核算体系，建立绿电消费纳入地方、行业、重点产品等碳排放核算的制度规则。加快研究绿证在上海市碳市场管理和运行中应用的可行性，丰富碳市场纳管企业履约清缴的途径。

8、广东省19城今起调整差别化住房信贷政策，包括珠海市、汕头市等，有业内人士指出，首套房和二套房商业性个人住房贷款利率下限的取消，意味着19个城市实现了房贷利率市场化。

9、相关部门透露，央行广西分行已根据广西各地市政府调控要求，从5月23日起，全面取消广西各地市首套和二套住房商业性个人住房贷款利率下限。据了解，桂林市自4月25日起，阶段性取消首套住房商业性个人住房贷款利率下限，是广西第一个取消首套房贷款利率下限的地市。

10、人民银行甘肃省分行公布，即日起全面优化住房信贷政策，取消甘肃所有市州首套、二套房贷利率政策下限，并降低商业性个人住房贷款最低首付比至全国政策下限水平，即首套房调整为不低于15%，二套房不低于25%。

11、山东500余个项目纳入房地产融资协调机制“白名单”，其中457个项目获得银行授信1136.86亿元（其中展期128.12亿元），226个项目获得银行贷款243.81亿元（其中展期50.25亿元）。

12、智己汽车宣布，智己L6新增上市Max长续航欧版，权益价22.69万元。

四、海外

1、美国副总统兼参议院议长哈里斯和肯尼亚总统鲁托将于美东时间今日11:35（北京时间23:35）讨论数字包容性。

2、韩国央行发布报告称，芯片制造业的上行周期可能会持续到明年上半年，甚至更长时间，从而提振韩国的出口。报告称，在人工智能蓬勃发展的推动下，全球芯片制造行业去年年初出现反弹，其上升周期可能比预期的要长。服务器、手机和个人电脑领域对半导体的需求可能会继续增加，但供应可能相对有限。

3、日本4月核心CPI同比升2.2%，预期升2.2%，前值升2.6%。全国CPI同比升2.5%，预期升2.4%，前值升2.7%；环比升0.4%，前值升0.3%。

4、日本2024年春季大学毕业生就业率达98.1%，创历史新高。

5、德国第一季度未季调GDP终值同比下降0.9%，预期降0.9%，初值降0.9%，2023年第四季度降0.4%；季调后GDP终值环比上升0.2%，预期升0.2%，初值升0.2%，2023年第四季度降0.3%。

6、英国4月季调后零售销售环比降2.3%，预期降0.4%，前值从持平修正为降0.2%；同比降2.7%，预期降0.2%，前值从升0.8%修正为升0.4%。 核心零售销售环比降2.0%，预期降0.6%，前值从降0.3%修正为降0.6%；同比降3.0%，预期降1.1%，前值从升0.4%修正为持平。

五、国际股市

1、亚太主要股指收盘全线下跌，韩国综指跌1.25%报2687.82点，周跌1.36%，权重股方面，三星电子跌超3%，三星生物制剂、现代摩比斯跌超2%，LG新能源、现代汽车、浦项制铁、三星SDI跌超1%；日经225指数跌1.17%报38646.11点，周跌0.36%，权重股方面，富士电机跌超11%，软银集团、东京电子跌超2%，迅销、基恩士跌超1%，日立逆势涨近3%；澳洲标普200指数跌1.08%报7727.60点，周跌1.11%；新西兰标普50指数跌0.22%报11783.39点，周涨0.71%。

2、特斯拉发布《2023年影响力报告》。其中提到，特斯拉在2023年收到创纪录的590万份工作申请，较2022年增加64%。

特斯拉：Model S和Model X上线“月光银”车漆。

3、“钢铁侠”马斯克：X公司（原社交媒体推特）月活用户数达到6亿。

马斯克承认，在Grok能与OpenAI或谷歌的Gemini竞争之前，还有很多追赶要做。他说，这可能在今年年底前实现。

4、谷歌近期同日本可再生能源供应商Clean Energy Connect（CEC）和自然电力签署企业购电协议，这是该公司首次在日本本土签署此类合同。根据协议，日本企业将建设太阳能发电场，专门为谷歌在日本的数据中心供电。

5、英伟达下调中国市场H20 AI芯片价格，该款芯片是在中国销售的性能最强大的英伟达产品。

6、Meta正在开发其AI助手的付费版本。

7、知情人士称，美国联邦航空管理局局长惠特克将在6月初向美国众议院通报波音解决质量控制问题的计划。惠特克日前表示，波音公司在改善其安全文化和制造流程方面还有很长的路要走。

8、空中客车在日本开设首个研究基地，研发新材料和脱碳技术，用于下一代飞机的开发。

9、奥利奥和吉百利等多个知名食品品牌制造商亿滋国际在欧洲市场被处以3.375亿欧元罚款。亿滋国际被发现非法限制其巧克力、饼干和咖啡在欧盟成员国之间贸易，导致相关产品在部分国家维持较高价格。

10、知情人士称，由于发热和功耗问题，三星电子最新的高带宽内存（HBM）芯片尚未通过英伟达的测试，无法用于后者的人工智能处理器。这些问题涉及三星电子的HBM和HBM3E产品。

11、韩国个人信息保护委员会表示，决定对互联网巨头Kakao罚款约151亿韩元，约合人民币8034万元，理由是该公司由于疏于管理和保护用户信息导致6.5万多条个人信息遭到泄。

12、印度阿达尼集团旗舰股票此前因兴登堡报告引发的所有损失已被抹去。此前美国做空机构兴登堡一份报告，指控阿达尼集团犯下“企业历史上最大骗局”，导致后者市值缩水至840亿美元。

13、沙特阿美希望购买西班牙国家石油公司（Repsol）的少数股份，据悉已同后者董事会接触，但尚未提出收购要约。

六、期货

1、国内商品期市收盘涨跌不一，集运指数（欧线）涨逾4%；黑色系多数上涨，锰硅涨逾4%，硅铁涨逾3%；基本金属多数上涨，工业硅涨逾4%，碳酸锂涨逾2%；能化品多数上涨，玻璃涨逾3%；农产品多数下跌，菜籽跌逾2%，菜粕跌逾1%；胶合板跌逾4%。

2、大连商品交易所对生猪期货交割区域升贴水进行调整，自LH2505合约起实施。

3、中钢协披露数据显示，5月中旬，21个城市5大品种钢材社会库存为1113万吨，环比下降3.6%，比年初上升52.7%，同比上升1.7%。

4、国家粮食和物资储备局与中国农业科学院签署战略合作协议，共同保障国家粮食安全举行工作会商并签署战略合作框架协议，要聚焦夯实根基、补齐短板、产业升级等方面，采取联合开展技术攻关、联合促进成果转化、联合派出科技服务组、联合培养科技人才、联合开展国际合作等方式，拓展合作领域，丰富载体抓手，提升合作的层次和水平。

七、债券

1、国债期货收盘全线下跌，30年期主力合约跌0.19%，10年期主力合约跌0.08%，5年期主力合约跌0.06%，2年期主力合约跌0.05%。

2、中证转债指数收盘跌0.12%，盛路转债、胜蓝转债、北方转债分别跌5.04%、5.02%、3.64%；涨幅方面，“九洲转2”尾盘涨停，岭南转债结束3日连跌，收涨6.57%。

3、20年期超长期特别国债今日首发，“24特别国债02”加权中标利率2.49%，全场倍数3.63，边际倍数5.8，中标收益率高于中债估值，5月23日20年期国债到期收益率为2.4604%。本期国债为固定利率附息债，发行总额400亿元，招标结束至5月27日进行分销，5月29日起上市交易。

20年超长期特别国债仍主要面向机构发售，今日均暂未对个人投资者开放销售渠道。不过，招商银行网点工作人员表示，预计将于下周一面向个人投资者开放销售。

4、财政部91天、10年、20年期国债加权中标收益率分别为1.3992%、2.27%、2.49%，全场倍数分别为2.61、3.63、4.34，边际倍数分别为2.1、5.8、1.05。

5、进出口行1年、2年期金融债中标收益率分别为1.5799%、1.8456%，全场倍数分别为2.61、4.22，边际倍数分别为4.62、1.13。

6、金融监管总局山西监管局表示，要配合制定、持续推动将中小银行风险化解处置纳入地方化债方案。争取省财政出资支持批量化解多家高风险机构。共同制定村镇银行分类改革重组方案、风险处置规划及“一行一策”处置实施方案，获总局批复。

7、京东集团在港交所公告称，于5月23日完成本金总额20亿美元、2029年到期可转换优先票据的发行。其中包括初始买方全额行使选择权，增购本金总额2.5亿美元的票据。

八、外汇

1、周五在岸人民币对美元16:30收盘报7.2447，较上一交易日跌1个基点。人民币对美元中间价报7.1102，调贬4个基点。

2、知情人士称，香港证监会正在考虑允许以太坊交易所买卖基金（ETF）质押。香港证监会已经与加密货币ETF发行人，就通过持牌平台提供质押服务进行商讨，有关商讨仍在进行中，决策没有明确的时间表。对此，香港证监会发言人对消息不予置评。

3、贝莱德现货以太坊ETF已在美国证券存托与清算公司网站列出，代码为ETHA。