金融街下午茶（2022.12.12）

一、宏观

1、中国11月社会融资规模增量为1.99万亿元，预期2.17万亿元，比上年同期少6109亿元。其中，对实体经济发放的人民币贷款增加1.14万亿元，同比少增1573亿元。对实体经济发放的外币贷款折合人民币减少648亿元，同比多减514亿元；委托贷款减少88亿元，同比多减123亿元；信托贷款减少365亿元，同比少减1825亿元；未贴现的银行承兑汇票增加190亿元，同比多增573亿元；企业债券净融资596亿元，同比少3410亿元；政府债券净融资6520亿元，同比少1638亿元；非金融企业境内股票融资788亿元，同比少506亿元。

央行数据显示，11月末，广义货币(M2)余额264.7万亿元，同比增长12.4%，增速分别比上月末和上年同期高0.6个和3.9个百分点；狭义货币(M1)余额66.7万亿元，同比增长4.6%，增速比上月末低1.2个百分点，比上年同期高1.6个百分点；流通中货币(M0)余额9.97万亿元，同比增长14.1%。当月净投放现金1323亿元。

央行数据显示，中国11月新增人民币贷款1.21万亿元，预期1.32万亿元，同比少增596亿元。分部门看，住户贷款增加2627亿元，其中，短期贷款增加525亿元，中长期贷款增加2103亿元；企（事）业单位贷款增加8837亿元，其中，短期贷款减少241亿元，中长期贷款增加7367亿元，票据融资增加1549亿元；非银行业金融机构贷款减少99亿元。

2、央行公告称，为维护银行体系流动性合理充裕，12月12日以利率招标方式开展了20亿元7天期逆回购操作，中标利率2.0%。Wind数据显示，今日20亿元逆回购到期，因此当日完全对冲到期量。

3、国家税务总局发布的数据显示，今年前十个月，个体工商户享受减税降费3285亿元，预计全年4300亿元左右。随着“六税两费”减征政策进一步扩围，税费优惠政策已覆盖全部个体工商户。

4、国务院应对新型冠状病毒肺炎疫情联防联控机制医疗救治组发布《关于做好新冠肺炎互联网医疗服务的通知》，鼓励医联体内上级医院通过远程会诊、远程诊断、远程培训等方式提高基层医疗机构对高风险人群的识别、诊断和处置能力；医疗机构开展互联网诊疗服务过程中，若发现患者病情出现变化或存在其他不适宜在线诊疗服务的，医师应当引导患者到实体医疗机构就诊。

国家卫健委：12月11日31个省区市和新疆生产建设兵团新增本土新冠肺炎确诊病例2171例（广东879例，北京528例，海南207例，浙江106例，重庆101例，四川96例，河南80例，福建41例，辽宁29例，云南19例，黑龙江13例，山东12例，内蒙古11例，上海11例，江苏10例，湖南7例，山西4例，湖北4例，陕西4例，河北2例，广西2例，贵州2例，天津1例，安徽1例，西藏1例）；新增本土无症状感染者6455例（重庆1744例，广东1468例，北京609例，山西292例，黑龙江286例，天津253例，山东242例，青海172例，湖北154例，陕西139例，河北125例，上海120例，海南117例，江苏99例，云南82例，福建76例，河南75例，浙江68例，吉林60例，四川53例，辽宁43例，宁夏41例，广西37例，甘肃31例，内蒙古26例，安徽16例，湖南9例，西藏9例，江西3例，贵州3例，新疆3例）。

二、国内股市

1、【A股收盘综述】上证指数跌0.87%，深证成指跌0.89%，创业板指跌0.79%，科创50逆势涨0.29%，万得全A跌0.73%，万得双创涨0.02%。市场全天成交9104亿元，午后缩量较为明显；北向资金单边净卖出43.38亿元，沪股通主卖。

沪深两市低开后全天水下弱势震荡，尾盘跌幅扩大，沪指开始部分回补下方缺口。外资在上周后半周加仓势头减弱后一路流出，此前强势助推指数的价值蓝筹集体熄火。盘面上，热钱依旧扎堆抗疫题材，双创板块居多的细分行业营造惊人短线赚钱效应，宣泰医药4日股价翻倍。疫后复苏方向资金在大消费和制造业上产生分歧，但资金整体追高意愿较弱，很难聚集板块效应。

Wind数据显示，北向资金全天单边净卖出43.38亿元，其中沪股通净卖出36.77亿元，深股通净卖出6.61亿元。

沪深两市主力资金净流出297.42亿元。抗疫方向再掀涨停潮，资金横向挖掘极深但核心大容量标的九安医疗、以岭药业均遭大资金抛售；TMT行业开始出现活跃资金，兆易创新、歌尔股份获抢筹。

2、【港股收盘综述】港股低开低走全天弱势，恒生指数收跌2.2%报19463.63点，恒生科技指数跌4.05%报4192.67点，恒生国企指数跌3.01%报6628.3点。大市成交1587.51亿港元，南向资金净买入63.68亿港元。地产、新能源汽车、科技、大消费走弱，碧桂园服务跌17%领跌蓝筹，新城发展跌超16%；理想汽车绩后跌12%，小鹏汽车跌超11%。部分医药股强势，山东新华制药股份涨超50%，四环医药涨超14%。

3、11月份私募管理人的备案热情有所高涨。据不完全统计，11月份私募证券类投资基金共计备案2412只，相比10月环比上升57.65%，其中49家百亿私募共计布局了201只新产品，占总数的8.33%。

4、香港证监会：正在草拟新制度下持牌虚拟资产交易所的监管规定。

港交所：虚拟资产期货交易所买卖基金的划一按金率将设定为30%，其他工具的划一按金率将维持不变（即12%）。

5、Wind中资国际化指数（884555.WI）今日正式上线。指数精选了具有国际化发展布局且境外资产和收入占比超过50%、业绩佳且有较好成长属性的30家中资企业作为样本编制而成，旨在跟踪反映优质中资企业国际化发展经营的整体表现，包括紫金矿业、天合光能、韦尔股份、纳思达、中远海能、亚钾国际等多家热门股被纳入其中。

6、比亚迪储能销售中心常务总裁尤国在2022高工储能年会表示，比亚迪储能产品覆盖全球6大洲、70多个国家和地区、400多个城市，储能系统累计出货量超6.5GWh，在英国和美国的储能市场占有率达80%和30%。在今年，比亚迪储能全球订单总量超14GWh。

7、蔚来第30万台量产车于12月12日在蔚来第二先进制造基地下线。相比此前两个十万台分别耗时3年、1年，蔚来的第三个10万台下线用时7个多月，刷新中国高端品牌汽车量产下线速度。

企查查APP显示，近日，蔚来汽车销售服务有限公司经营范围新增移动终端设备销售；人工智能硬件销售；通讯设备销售。该公司成立于2017年3月，注册资本15亿美元，由蔚来控股有限公司全资持股。

蔚来联合创始人、总裁秦力洪在媒体交流活动上表示，因为各个地方规则和成本等原因，今年欧洲建成20座换电站的目标可能难以达成，预计今年底大约建成17-18座，但明年建成120座换电站的目标不变。

8、首钢股份公告，11月新能源汽车用电工钢销量同比增长约102%。11月公司汽车板、镀锡板产量同比均有提升；电工钢产品当月产量同比增加，其中高牌号无取向电工钢产量同比保持较大增幅。

9、据中国生物官微，研究表明，康复者接种灭活疫苗后，激发机体产生更广泛的抗体谱，可有效中和新冠突变株，同时诱导机体产生针对新冠病毒的多功能记忆性T细胞。此前多项研究也表明，广泛的抗体谱可产生对新冠病毒突变株的交叉保护作用，有效地中和德尔塔与奥密克戎等突变株。

10、达安基因公告称，下属子公司新型冠状病毒（2019-nCoV）抗原检测试剂盒取得医疗器械注册证，有效期自2022年12月11日起至2024年6月10日。

11、博济医药表示，公司在研抗新冠病毒口服治疗药物是根据已有化合物或药物与新冠病毒3CL蛋白的作用模式，在已有结构的基础上进行优化，得出具有自主知识产权且成药性更优的候选化合物，相关技术方案已提交专利申请。

12、中关村：国美电器持有公司的550万股股份被法院轮候冻结，占公司总股本比例的0.73%。

13、新华保险公告，前11月累计原保险保费收入为人民币1567.5112亿元。

14、极氪寻求在美国IPO中筹资超10亿美元，估值超100亿美元。

三、行业

1、中国信托业协会数据显示，截至三季度末，信托资产规模余额为21.07万亿元，同比增幅为3.08%。中国信托业协会特约研究员王玉国表示，信托行业经过近五年的持续调整，信托业务的功能和结构开始发生变化，行业正在迈入新的发展阶段。

2、去哪儿数据显示，自12月7日以来，春运期间（2023年1月7日-21日）机票预订量大幅增长，比一周前增长近8.5倍，春运火车票预约量同样增长明显。

3、携程数据显示，通信行程卡取消通知发出后，12月12日0时至13时，春运期间跨省游交通、度假等产品搜索热度环比上周同期大增12倍，机票搜索量基本和疫情前持平。春运航班热门出发地TOP10为：上海、北京、三亚、深圳、成都、广州、海口、哈尔滨、长春、杭州。

4、北京市工业和软件信息服务业企业疫情防控和复工复产指引（第十三版）发布，优化核酸检测查验措施。按照“愿检尽检”原则，进入工业和信息化领域复工复产场所不要求提供核酸检测阴性证明。保障企业工厂正常运转。按照应复尽复、愿复必复、愿到尽到原则，各区政府或主管部门不应设置复工复产审批，不应设置到岗率上限。

5、杭州国际数字交易中心今日正式揭牌，交易中心聚焦培育发展数字应用新兴商业模式和新兴业态，截至目前已与215家企业建立合作关系，上架产品428件，实现457笔数据业务交易，累计实现交易金额超13亿元，其中海外交易金额2065万美元。

四、海外

1、美国财长耶伦：美国经济有衰退的风险，但这肯定不是降低通货膨胀的必要因素；我们将看到未来一年通胀大幅下降，到2023年年底“通胀会低得多”。

2、日本内阁官房副长官Kihara：雨宫正佳、前日本央行副行长中曾宏都是日本央行行长候选人；总的来说，让更多女性进入日本央行委员会是个好的想法。

3、印度央行：G20金融会议将讨论全球宏观经济和金融稳定以及绿色金融等相关话题。

4、韩国今年11月汽车出口量达21.9489万辆，同比增长25%。汽车出口额54亿美元，同比增长31%，时隔4个月刷新历史纪录。韩国前11个月汽车出口总额达487亿美元，已经赶超去年全年水平，今年全年出口额有望首次突破500亿美元大关。

5、英国至10月三个月GDP环比降0.3%，预期降0.4%，前值降0.2%；10月GDP同比升1.5%，预期升1.4%，前值升1.3%；环比升0.5%，预期升0.4%，前值降0.6%。

英国10月季调后商品贸易帐逆差144.76亿英镑，预期逆差156.5亿英镑。

五、国际股市

1、亚太主要股市收盘全线走低，韩国综合指数跌0.67%，报2373.02点；日经225指数跌0.21%，报27842.33点；澳洲标普200指数跌0.45%，报7180.80点；新西兰NZX50指数跌0.77%，报11506.45点。

2、特斯拉否认了该公司将因需求疲软于12月在上海工厂减产20%的报道，称有关该公司上海工厂将减产的报道是不真实的。

3、有外媒报道称，大众汽车集团旗下的捷克汽车制造商斯柯达汽车正在考虑退出中国，并将在明年做出最终决定。对此，斯柯达方面表示，公司尚未就调整战略的必要性做出任何决定。

4、微软将从黑石等财团手中收购伦敦证交所约4%的股权，双方将展开为期10年的战略合作关系，预计将从伦敦证交所集团和金融服务领域获得50亿美元的收入。

5、美国安进正在就收购欧洲生物制药厂Horizon Therapeutics进行深入谈判，而法国赛诺菲已经退出洽购。据悉双方最快可能在周一达成协议，但消息人士也不排除谈判最终破裂的可能。

6、大众希望到2030年将美国市场的份额提高到10%。

7、塔塔旗下Croma将获授权在印度开设100家苹果专卖店。

8、梅赛德斯-奔驰将在波兰建造电动汽车工厂。

六、期货

1、国内商品期市收盘涨跌不一，黑色系多数上涨，焦煤涨逾4%，焦炭涨逾2%；农产品领跌，棕榈油跌逾7%，生猪跌逾6%，豆油跌逾3%；基本金属全线下跌，沪锡跌逾3%，沪铝跌逾2%；能化品涨跌互现，短纤涨逾3%，聚丙烯、纸浆涨逾2%，LPG跌逾5%，低硫燃料油跌逾2%；贵金属涨跌不一，沪银涨逾1%。

2、国家统计局：2022年全国粮食总产量13730.6亿斤，比上年增加73.6亿斤，增长0.5%，粮食产量连续8年稳定在1.3万亿斤以上。

3、中钢协、中色协就世贸组织裁定美国钢铝232关税违反WTO规则发表声明：对专家组作出的客观、公正裁决表示高度赞赏和坚定支持，中国钢铁行业及铝行业希望美方尊重专家组裁决和世贸组织规则，尽快纠正违规措施，取消232关税，与中方共同营造良好的国际钢铝贸易环境和秩序，共同维护多边贸易体制。

4、日本政府将把汽油车排除在环保补贴范围之外。

七、债券

1、国债期货多数小幅收跌，10年期主力合约涨0.03%，5年期主力合约跌0.02%，2年期主力合约跌0.01%。

2、中证转债指数收盘跌0.4%，成交额496.14亿元；万得可转债等权指数收盘跌0.22%，成交额543.69亿元；金诚转债跌超5%，小熊转债跌超4%，北方转债跌超3%，“永22转债”跌2%；“N寿22转”涨超27%，“N东材转”涨超25%，“N正海转”涨超22%，盘龙转债涨逾18%。

3、财政部如期完成7500亿元3年期特别国债滚动发行，票面利率2.48%，上市日和起息日为2022年12月12日，利息按年支付，每年12月12日（节假日顺延）支付利息，2025年12月12日偿还本金并支付最后一次利息。

4、央行表示，今日以数量招标方式进行了公开市场业务现券买断交易，从公开市场一级交易商买入7500亿元特别国债。

八、外汇

1、在岸人民币兑美元16:30收盘报6.9757，较上一交易日跌277个基点。人民币兑美元中间价报6.9565，调升23个基点。交易员指出，市场本周重心重回美联储，美元指数走势对人民币的影响程度将增加，关键在于点阵图和终端利率预期。

2、外汇交易中心公布数据显示，12月9日当周三大人民币汇率指数全线上涨，CFETS人民币汇率指数报99.01，按周涨1.62；BIS货币篮子人民币汇率指数报104.4，按周涨1.75；SDR货币篮子人民币汇率指数报96.59，按周涨1.34。

3、自今日起，重庆市启动本外币合一银行结算账户体系试点，本次试点将在工商银行重庆市分行、中国银行重庆市分行部分营业网点开展。

4、印度财长：由于外国直接投资和外国机构投资者的流动，印度的外汇储备有所增加。