金融街下午茶（2022.9.2）

一、宏观

1、十三届全国人大常委会第三十六次会议在京闭幕。会议表决通过反电信网络诈骗法、新修订的农产品质量安全法；并决定任命金壮龙为工信部部长，任命王祥喜为应急管理部部长，任命应勇为最高人民检察院副检察长、检察委员会委员。

2、国务院发布《关于支持山东深化新旧动能转换 推动绿色低碳高质量发展的意见》提出，促进非化石能源大规模高比例发展。支持山东大力发展可再生能源，打造千万千瓦级深远海海上风电基地，利用鲁北盐碱滩涂地、鲁西南采煤沉陷区等建设规模化风电光伏基地。在确保绝对安全的前提下在胶东半岛有序发展核电，推动自主先进核电堆型规模化发展，拓展供热、海水淡化等综合利用。推动“绿电入鲁”，支持山东加强与送端省份合作，积极参与大型风电光伏基地建设，加快陇东至山东特高压输电通道建设，新建特高压输电通道中可再生能源电量比例原则上不低于50%。

3、央行调查统计司司长阮健弘表示，中国实施正常的货币政策没有过度刺激，为后续货币成本货币政策调控预留了空间。当前消费价格上涨相对均衡，也为货币政策调控创造良好条件。货币政策要进一步做好跨周期调节，保持货币信贷平稳适度增长，保持流动性合理充裕，助力经济发展，同时也密切关注国内外通胀走势，不搞大水漫灌，不超发货币，保持物价水平基本稳定。

4、央行9月2日开展20亿元7天期逆回购操作，中标利率2.0%。Wind数据显示，今日有20亿元逆回购到期，因此完全对冲到期量。下周央行公开市场将有100亿元逆回购到期，其中周一至周五均到期20亿元。

5、银保监会副主席周亮在“2022年中国国际金融年度论坛”上表示，要平衡好稳增长和防风险关系，在保持经济大局平稳前提下，有序处置风险，稳妥化解中小金融机构风险，支持地方发行专项债，补充中小银行资本，积极应对不良资产反弹，完善大型企业债务监测风险监测和处置，保障房地产融资平稳有序，支持地方保交楼稳民生，促进房地产市场平稳健康发展。周亮介绍，当前金融风险从发散逐步转为收敛，一批重大隐患被精准拆拆散。过去5年累计处置不良不良贷款约12万亿元，超过之前12年总和，高风险影子银行规模较历史峰值压价约29万亿元。

6、国家发改委下达重大区域发展战略建设2022年第二批中央预算内投资约25亿元，积极支持沿黄河九省区扎实推进生态环境突出问题整改，加强重点区域生态治理修复，改善干支流水生态水环境，提高水资源节约循环利用水平。

7、国家卫健委：9月1日31个省区市和新疆生产建设兵团新增本土新冠肺炎确诊病例318例（四川128例，广东55例，西藏46例，海南27例，黑龙江11例，重庆8例，陕西8例，辽宁5例，青海5例，河北4例，山东4例，河南4例，新疆4例，内蒙古2例，浙江2例，北京1例，天津1例，吉林1例，上海1例，云南1例）；新增本土无症状感染者1567例（西藏575例，黑龙江207例，青海125例，辽宁114例，四川77例，海南75例，山东53例，河南46例，甘肃42例，广东41例，吉林40例，新疆34例，天津32例，河北32例，江西24例，湖北20例，广西8例，内蒙古6例，陕西5例，浙江3例，贵州3例，江苏2例，重庆2例，云南1例）。

8、国务院发展研究中心原副主任王一鸣指出，稳定宏观经济银行业金融机构要合理保证房地产的融资需求，继续加大对房地产风险化解的金融支持力度，通过政策性银行专项借贷，地方政府纾困基金等方式支持保交楼，保证房地产开发企业的合理融资需求，加大对首套房以及改善性住房的金融支持。

9、国家医保局：约60%的反馈意见支持开展口腔种植医疗服务收费和耗材价格专项治理，下一步将综合考虑各方意见建议，尽快修改完善《关于开展口腔种植医疗服务收费和耗材价格专项治理的通知（征求意见稿）》并组织实施。

10、北京八部门联合发布《“两区”建设绿色金融改革开放发展行动方案》，旨在深入推动“两区”建设绿色金融领域改革开放，加快建设全方位服务研究决策和市场运行的全球绿色金融和可持续金融中心。《行动方案》提出四个方面共22项任务，稳妥有序推进绿色金融创新，强化绿色金融监管协同。

11、北京市老龄办、北京市老龄协会发布《北京市老龄事业发展报告（2021）》显示，2021年，北京市60岁及以上常住人口占比首次突破20%，65岁及以上常住人口占比首次突破14%，这标志着北京市正式跨入中度老龄化社会。

12、上海市人大常委会法工委副处长林圻表示，上海正在紧锣密鼓、快马加鞭地推动自动驾驶相关法律法规建设和完善。

13、内蒙古自治区9月1日起取消优惠电价政策。相关通知明确，取消蒙西电网战略性新兴产业优惠电价政策、蒙东电网大工业用电倒阶梯输配电价政策。现行与本通知不符的其他优惠电价政策相应停止执行。

14、华为终端微博发布一则Mate50系列相关的消息。华为常务董事、终端业务CEO余承东称，华为Mate50在通讯技术上有一个新的突破，“向上捅破天”。华为内部人士向证实，9月6日发布的Mate50确实将支持卫星通信，这意味着华为将抢先苹果在手机上实现卫星通讯。

15、央行审查并批准深圳市招融投资控股有限公司的金融控股公司设立许可，并同意其更名为招商局金融控股有限公司。下一步，央行将继续依法依规、稳妥有序开展金融控股公司准入管理及持续监管。

16、欧元区7月PPI同比升37.9%，预期升35.8%，前值升35.8%；环比升4%，预期升2.5%，前值升1.1%。

17、欧洲央行：欧洲消费者预计未来12个月通胀率为5%；消费者对未来12个月经济增长预期从6月时的-1.3%下降到-1.9%，创2020年11月来最低水平。

18、韩国8月CPI同比增5.7%，预期增6.1%，前值增6.3%；环比降0.1%，预期增0.3%，前值增0.5%。

二、股市

1、【A股收盘综述】市场呈现缩量盘整格局，逾3500股上涨，小盘题材股集体反弹；沪指微涨止步三连跌；创业板指微跌，录得8连跌。卫星导航概念股掀涨停潮；煤炭、消费、医药、金融、地产走弱。上证指数收涨0.05%报3186.48点，创业板指跌0.03%，科创50指数涨0.43%。市场成交额7470.8亿元，再度刷新阶段新低；北向资金实际净卖出37.83亿元。本周，上证指数跌1.54%，录得周线三连阴；创业板指跌4.06%，创4个月最大单周跌幅。

盘面上，卫星导航概念爆发，波导股份、合众思壮、烽火电子等10余股涨停。文化传媒再度走高，大晟文化、欢瑞世纪、华媒控股等涨停。汽车零部件升温，嵘泰股份、跃岭股份等多股涨停。机器人概念大幅反弹，赛象科技、文一科技、中大力德涨停。元宇宙概念活跃，二六三、奥飞娱乐涨停。GPU概念升温，科创板寒武纪-U录得20%涨停。航运港口震荡走高，兴通股份涨停，中远海能触及涨停。个股方面，创业板新股N聚胶及北交所新股N天铭、N联迪集体破发。

Wind数据显示，北向资金尾盘加速离场，全天净卖出37.83亿元，日内沪股通十大活跃股仅有中国平安获小幅加仓，其余个股悉数被减持。大消费表现羸弱，贵州茅台、伊利股份、五粮液分别遭净卖出4.28亿元、3.6亿元、3.32亿元居前三位，此外山西汾酒、美的集团、药明康德亦被净卖出约2亿元。格力电器成为唯一例外的大消费个股，日内获净买入2.97亿元居首，连续5日净买入。新能源方面，宁王连跌8日下外资亦难以抵挡连绵跌势，小幅减持0.71亿元同时也终结连续7日净买入。比亚迪股价持续低迷，外资却趁机收集筹码，日内获净买入1.71亿元，连续4日加仓；此外恩捷股份、锦浪科技、阳光电源获小幅净买入，而通威股份、隆基绿能、天齐锂业则遭净卖出。

沪深两市主力资金净流出114.71亿元。市场缩量普涨，权重股下跌拖累指数，创业板指受宁王影响历史第三次连跌8日；北斗导航概念成为日内不多亮点，高德红外、中国卫星获积极抢筹。

2、【港股收盘综述】港股低开后上冲无力，随后持续走弱，尾盘跌幅有所收窄。恒生指数收跌0.74%报19452.09点，周跌3.56%；恒生科技指数跌1.44%报4143.53点，周跌3.69%；恒生国企指数跌1.03%报6672.42点，周跌3.59%。大市成交1102.01亿港元。地产、新能源汽车、有色股跌幅居前，碧桂园服务跌近12%领跌蓝筹，碧桂园跌超6%，中芯国际尾盘跳水跌超5%。蔚小理在公布8月交付数据后普跌，小鹏汽车跌超5%。教育股延续强势，新东方在线大涨超12%。

南向资金净卖出3.22亿港元，美团-W、小米集团-W、协鑫科技分别遭净卖出3.46亿港元、2.91亿港元、2.5亿港元；商汤-W逆势获净买入2.59亿港元。

3、证监会将会同港方和有关部门推出三项扩大两地资本市场务实合作的新举措。一是扩大沪深港通股票标的，推动将符合条件的在港主要上市外国公司和更多沪深上市公司股票纳入标的范围。二是支持香港推出人民币股票交易柜台，研究在港股通增加人民币股票交易柜台。三是支持香港推出国债期货，加快推动境内国债期货市场对内对外开放。

证监会副主席方星海表示，将继续稳步推进市场、机构、产品全方位制度型开放。推动境外上市新规立法程序，拓展优化互联互通存托凭证业务；进一步优化完善沪深港通机制，推动交易所债券市场互联互通取得实质进展；稳步扩大商品和金融期货国际化品种，支持开展期货产品结算价授权合作。落实好中美跨境审计监管合作协议，为资本市场高水平开放构建可预期的国际监管环境。继续加强与境外机构投资者沟通，不断提高A股投资便利性。

4、深交所近期对创业板发行上市中履职尽责不到位的8家保荐机构的投行、质控、内核负责人以及保荐代表人实施谈话提醒，进一步督促保荐机构勤勉尽责，切实承担起核查把关职责。下一步，深交所将针对“一督即撤”、核查把关不到位的情况，加大现场督导和监管问责力度，坚持从严从快处置违法违规行为，强化日常监管威慑，持续督促保荐机构把好创业板入口质量关，为全面实行注册制夯实基础。

5、深交所本周共对90起证券异常交易行为采取了自律监管措施，涉及盘中拉抬打压、虚假申报等异常交易情形；共对3起上市公司重大事项进行核查，并上报证监会2起涉嫌违法违规案件线索。

6、北交所发布证券指数管理细则，北证50成份指数编制方案同步发布。根据编制方案，北证50成份指数，由北交所规模大、流动性好的最具市场代表性的50只上市公司证券组成，样本空间需同时满足以下条件：上市时间超过6个月，上市以来日均总市值排名在北交所市场前5名且发行总市值超过100亿元的除外；待北交所上市满12个月的上市公司证券数量达200只至300只后，上市时间调整为超过12个月；非退市风险警示及其他风险警示类上市公司证券。

截至9月2日，北交所上市公司达到110家，中小企业占比77%，战略新兴产业、先进制造业等占比超八成，23家企业为国家级“专精特新”小巨人企业，2家公司获得国家科技进步奖。

7、北交所就《北京证券交易所融资融券交易细则》公开征求意见。征求意见稿提出，投资者融资买入的保证金比例不得低于100%，融券卖出的保证金比例不得低于50%。单只标的股票的融资或融券余额、信用账户担保物市值占该股票上市可流通市值的比例均达到25%时暂停该股票融资融券交易。上市公司的董事、监事、高级管理人员及持股5%以上的股东，不得在本公司股票上进行融资融券交易。

8、中证协修订发布《证券公司保荐业务规则》，修订内容包括，健全保荐机构专业责任相关要求。对于发行人申请文件、证券发行募集文件中有证券服务机构及其签字人员出具专业意见的内容，保荐机构在履行审慎核查义务、进行必要调查和复核的基础上，可以合理信赖。

9、据港交所披露文件，9月1日伯克希尔哈撒韦公司减持171.6万股比亚迪股份H股，持股比例下降至18.87%，平均减持价格为每股262.7243港元。针对巴菲特再度减持比亚迪H股一事，比亚迪相关工作人员表示，股东减持行为系股东投资决策，公司销量屡创新高，目前经营情况健康，一切正常。

10、南京银行澄清“暴雷”传闻称，目前该行运营一切正常，存取款等业务也均正常开展，并未受到相关影响。此次储户聚集或与河南村镇银行事件相关，由于南京银行作为结算行，备受关注。

11、中国石化正式发布实施公司氢能中长期发展战略，规划到2025年，建成加氢能力12万吨/年左右，将加快打造中国第一氢能公司，远期力争成为世界领先的氢能公司。

12、中科电气公告称，公司全资子公司与比亚迪全资子公司重庆弗迪签署合资经营协议，合作设立合资公司，注册资本为10亿元，将建设10万吨锂离子负极材料项目，并优先向重庆弗迪及其关联方供应。

13、证监会核准乐普医疗发行GDR并在瑞士证券交易所上市，GDR所对应的新增A股基础股票不超过1.8亿股。

14、有媒体报道称，因投资者意向未达到其估值预期等原因，艺人王一博所属的乐华娱乐暂停赴港上市。港交所表示，不评论个别公司。港交所披露易显示，乐华娱乐的新上市公告和招股章程仍显示。

15、中国人寿公告称，公司存托股在纽交所交易的最后日期为9月1日（美国东部时间），存托股的退市已于9月2日生效。公司未计划寻求在公司美国存托股项目终止且存托股及其对应H股撤销注册后将公司H股在美国其他全国性证券交易所进行上市或注册或在美国寻求对公司H股的报价。

16、英伟达方面表示，8月31日美国政府已经授权英伟达H100用于出口、再出口和国内转让目的的开发；授权还允许公司在2023年3月1日之前继续执行为A100的美国客户提供支持所需的出口，以及在中国进行的卡维修和服务；此外，美国政府还授权A100和H100订单履行和物流通过公司的香港工厂直至2023年9月1日。美国政府新的授权要求并不完全等同于禁售、断供，而是对相关指定产品增加了多一道许可申请的要求。英伟达正在与中国的客户合作，以满足他们的计划或未来购买替代产品的需求，并可能在替代不足的情况下寻求新的许可。

17、今年截至6月底，苹果手机在美国智能手机中的占比首次超过50%。根据Counterpoint Research的数据，超50%的市场占比创下iPhone自2007年推出以来的最高份额。

18、美国企业界又增加一位印裔CEO。星巴克公司宣布，任命拉克斯曼•纳拉西姆汉（Laxman Narasimhan）为下一任CEO。纳拉西姆汉将于10月份加入星巴克，了解该公司及其改革计划，然后在明年4月正式出任CEO。

19、谷歌宣布，其“第三方应用内支付系统“试点将扩展到印度和日本等主要市场，允许“非游戏”应用开发商为用户提供第三方支付机制。

20、现代起亚8月在美国的总销量为13.55万辆，同比增长17.7%。这是今年以来单月最高销量。

三、期货

1、国内商品期市收盘多数下跌，基本金属领跌，沪锡跌超6%，沪镍、沪锌跌近4%，沪铜跌超2%；油脂油料普跌，棕榈油跌超5%，豆油、菜油跌近4%；棉系期货疲软，郑棉跌超5%，棉纱跌超4%；能化品多数下跌，低硫燃料油跌超5%，PTA、燃油跌超3%，20号胶跌近3%；双粕期货走高，菜粕、豆粕均涨超1%；不锈钢涨约1.5%。

2、证监会副主席方星海：今年以来，证监会会同相关方面加强期货和现货市场联动监管，严防过度投机，有效防控动力煤原油等基础工业品价格持续上升风险，成功应对了国际市场镍期货极端逼空行情。

3、工信部：近期钢材、铜、铝、水泥等产品价格震荡下行，下一步将继续保供稳价，推动重点行业稳产保供；实施重点化肥企业最低生产计划，保障春耕、“三夏”等备肥生产任务；建立重点原材料价格部门联动监测机制，引导碳酸锂、稀土等重点产品价格回稳。

4、郑商所公告，经证监会同意，自即日起，合格境外机构投资者和人民币合格境外机构投资者可以参与PTA、甲醇、白糖、菜籽油期货和期权合约，以及短纤期货合约的交易。

5、郑商所发布通知，9月9日当晚不进行夜盘交易，9月13日8:55-9:00为所有期货、期权合约集合竞价时间，当晚恢复夜盘交易。

四、债券

1、【债市综述】银行间主要利率债收益率多数小幅上行，唯短券和超长债略偏暖；国债期货小幅收跌；银行间资金面完全转松，隔夜回购利率回落逾32bp，七天期资金价格持稳；地产债涨跌不一，“21融创03”跌超19%，“20世茂02”涨超18%。

2、中证转债指数收盘涨0.46%，万得可转债等权指数收盘涨0.88%，近八成转债上涨，其中，“N博汇转”涨超20%，盛路转债涨超9%，江丰转债和通光转债涨超7%，“升21转债”、嘉澳转债涨超6%，联得转债、明新转债、鼎胜转债涨超5%；中矿转债和上能转债跌超3%。

3、财政部91天、30年期国债中标收益率分别为1.2957%、3.0813%，全场倍数分别为4.21、3.9，边际倍数分别为4.17、2.25。

4、进出口行1年、2年、7年期固息债中标利率分别为1.6481%、2.0799%、2.74%，全场倍数分别为4.13、4.33、7.06，边际倍数分别为1.43、1、4.38。

五、外汇

1、在岸人民币兑美元16:30收盘报6.9028，较上一交易日跌38个基点。人民币兑美元中间价报6.8917，调贬96个基点，本周中间价累计调贬431个基点。交易员表示，美元总体延续强势，人民币受此影响续跌，但市场关注监管层意志，汇价短期续跌空间有限。

2、国家外汇管理局副局长郑薇表示，今年以来直接投资保持较高水平净流入。当前我国经济长期向好的基本面没有改变，并继续吸引直接投资和中长期资产配置为目的资金流入。下一步，外汇管理部门将积极推出并扎实落实有利于稳定经济大盘服务实体经济的政策措施，进一步深化外汇领域改革开放，推进跨境贸易和投融资便利化，服务实体经济发展。

3、央行数研所所长穆长春表示，央行数研所将搭建数字人民币智能合约生态服务平台，对通过审核的合约模板统一注册，并在各机构调用智能合约时，对模板的一致性进行验证，保证不能被篡改。目前，数字人民币智能合约已经在政府补贴、零售营销、预付资金管理等领域成功应用。随着底层平台和相关制度安排的逐步完善，将在更大范围内加速落地。