金融街下午茶（2022.8.31）

一 、宏观

1、9月1日出版的第17期《求是》杂志将发表中共中央总书记习近平在党的十九届五中全会第二次全体会议上重要讲话《新发展阶段贯彻新发展理念必然要求构建新发展格局》。讲话指出，构建新发展格局是事关全局的系统性、深层次变革，是立足当前、着眼长远的战略谋划，是适应我国发展新阶段要求、塑造国际合作和竞争新优势的必然选择。构建新发展格局是把握发展主动权的先手棋，不是被迫之举和权宜之计；是开放的国内国际双循环，不是封闭的国内单循环；是以全国统一大市场基础上的国内大循环为主体，不是各地都搞自我小循环。构建新发展格局是一个系统工程，既要“操其要于上”，加强战略谋划和顶层设计，也要“分其详于下”，把握工作着力点：一是要加快培育完整内需体系；二是要加快科技自立自强；三是要推动产业链供应链优化升级；四是要推进农业农村现代化；五是要提高人民生活品质；六是要牢牢守住安全发展这条底线。

2、国家发改委等六部门联合发布《关于阶段性调整价格补贴联动机制加大对困难群众物价补贴力度的通知》，将启动条件中CPI单月同比涨幅达到3.5%阶段性调整为3.0%，同时保持CPI中食品价格同比涨幅达到6%启动条件不变，满足任一条件即启动价格补贴联动机制。通知要求，将领取失业补助金人员和低保边缘人口等两类群体，阶段性新增纳入价格补贴联动机制保障范围。执行期限为2022年9月至2023年3月（对应2022年8月至2023年2月物价指数）。

3、中国8月官方制造业PMI为49.4，低于临界点，环比上升0.4个百分点，制造业景气水平有所回升；官方非制造业PMI为52.6，环比下降1.2个百分点，仍位于扩张区间，非制造业连续三个月恢复性增长。

国家统计局：8月份制造业采购经理指数有所回升，非制造业商务活动指数持续扩张，总体上看，面对疫情、高温等不利因素影响，各地区各部门认真贯彻落实党中央、国务院决策部署，企业积极应对，我国经济继续保持恢复发展态势。

4、2021年我国经济发展新动能指数为598.8，比上年增长35.4%。各项分类指数与上年相比均有提升，其中，网络经济指数增长最快，对总指数增长的贡献最大。

国家统计局表示，要持续推进制造业、服务业、农业等产业数字化，开展新一代信息技术与制造业融合发展试点示范，实施制造业绿色低碳转型行动和先进制造业集群发展专项行动，持续推进国家战略性新兴产业集群工作，产业布局进一步优化。

5、央行公告称，为维护银行体系流动性合理充裕，8月31日以利率招标方式开展了20亿元7天期逆回购操作，中标利率2.0%。Wind数据显示，今日有20亿元逆回购到期，因此当日完全对冲到期量。

6、国家卫健委：8月30日31个省区市和新疆生产建设兵团新增本土新冠肺炎确诊病例349例（四川164例，西藏45例，海南36例，广东25例，天津19例，黑龙江13例，青海9例，内蒙古7例，重庆7例，辽宁5例，河南5例，陕西4例，山西3例，北京1例，河北1例，上海1例，浙江1例，湖北1例，甘肃1例，新疆1例）；新增本土无症状感染者1326例（西藏674例，四川107例，青海84例，辽宁71例，黑龙江69例，甘肃41例，天津38例，河北37例，新疆33例，海南29例，江西27例，湖北27例，河南26例，广东21例，陕西16例，广西7例，重庆5例，内蒙古4例，山东4例，江苏3例，上海1例，安徽1例，湖南1例）。

8月31日0-14时，西藏新增本土新冠肺炎确诊病例33例，新增无症状感染者215例。

7、8月份，国家能源集团日发电量首次并连续4天突破40亿度，月发电量历史首次达到1200亿度水平，火电燃煤供应量历史性突破5000万吨。

8、我国公募基金规模突破27万亿元，再创新高。中基协公布数据显示，截至2022年7月底，我国境内共有基金管理公司140家，其中，外商投资基金管理公司45家，内资基金管理公司95家；取得公募基金管理资格的证券公司或证券公司资产管理子公司12家、保险资产管理公司2家。以上机构管理的公募基金资产净值合计27.06万亿元。

9、安徽省政府印发《关于坚持高质量发展奋力在中部崛起中闯出新路的实施意见》，到2025年，经济总量稳居全国第一方阵，人均地区生产总值高于中部地区平均水平，成为中部地区高质量发展引领板块和东中部地区协同发展的战略枢纽。研发经费投入年均增长9%左右，常住人口城镇化率年均提高1个百分点以上，居民人均可支配收入年均增长7%左右。

10、财政部数据显示，7月份，全国共销售彩票313.70亿元，同比减少48.75亿元，下降13.5%，主要受上年同期欧洲杯赛事不可比因素影响。其中，福利彩票机构销售123.80亿元，同比增加11.27亿元，增长10.0%；体育彩票机构销售189.90亿元，同比减少60.02亿元，下降24.0%。

11、中国互联网络信息中心发布《中国互联网络发展状况统计报告》显示，截至2022年6月，我国网民规模为10.51亿，较2021年12月新增网民1919万，互联网普及率达74.4%，较2021年12月提升1.4个百分点。短视频用户规模增长最为明显，达9.62亿，较2021年12月增长2805万，占网民整体的91.5%。

12、安徽省马鞍山市调整住房公积金部分使用政策，自9月1日起，在本市行政区域内购房的，子女购房可申请提取一次父母的住房公积金。

13、携程《2022年中秋及秋游预测数据报告》显示，截至8月30日，中秋假期订单对比端午同期增长137%，其中交通品类领衔增长步伐，机票、火车票订单量分别增长近2倍、5倍。

14、知情人士透露，华为于今年7月推出的打车平台Petal出行正在筹划新的扩张计划。继此前的北京、深圳、南京等少数几个城市后，Petal出行计划进军全国市场，目前正在与T3出行洽谈全量接入。

15、美国卫生与公众服务部助理部长道恩·奥康奈尔表示，美国政府预计最早将于2023年1月将新冠疫苗分发转移到商业市场。“政府预计不再有联邦资金来购买或分发疫苗，并需要将这些活动过渡到商业市场，类似于季节性流感或其他市售疫苗。”

16、法国8月CPI初值同比增5.8%，预期增6.1%，前值增6.1%；环比增 0.4%，预期增0.5%，前值增0.3%。PPI同比增27.2%，前值增27%，环比增1.6%，前值增1.3%。

17、欧元区8月CPI初值同比升9.1%，预期升9.0%，前值升8.9%；环比升0.5%，预期升0.4%，前值升0.1%。

二、股市

1、【A股收盘综述】市场早盘单边下行，新旧能源板块全线回调，沪指跌超1%失守3200点，创业板指创出阶段新低。午后大金融发力，北向资金积极进场抢筹，沪指迅速反弹并一度翻红，尾盘指数再度走弱。上证指数收跌0.78%报3202.14点，深证成指跌1.29%，创业板指跌1.6%。市场成交额时隔4个交易日再度突破万亿，北向资金实际净买入79亿元。大金融领涨，民生控股涨停，中国银河逼近涨停，中信建投、宁波银行、招商银行、中国人寿等纷纷走强。食品股表现抢眼，黑芝麻上演地天板，西麦食品、良品铺子等涨停。CRO概念逆市上行，睿智医药涨停，药明康德、康龙化成等不同程度上涨。白酒强势，贵州茅台、五粮液等走高。卫星通信概念局部活跃，北纬科技、三维通信、通宇通讯涨停。汽车跌幅明显，江淮汽车、泉峰汽车等跌停。光伏延续跌势，圣阳股份、智光电气、京运通等跌停。储能概念重挫，固德威、英威腾、科士达等跌停，科信技术、南都电源等大跌。旧能源股亦深度回调，煤炭、石油、燃气跌幅靠前。个股方面，巴菲特14年来首次减仓，比亚迪跌超7%，比亚迪对此回应称，不用过度解读，公司经营一切正常，近期未有重大事项未披露。8月，上证指数累计跌1.57%，创业板指跌3.75%。

Wind数据显示，北向资金午后点火进场，尾盘再度抢筹，全天净买入79亿元，8月累计加仓127亿元。MSCI 8月指数季度调整今日盘后生效，新纳入的7只标的尾盘集合竞价均出现跳涨，天齐锂业、藏格矿业均在竞价时段涨超2%。北向资金今日净买入宁德时代8.07亿元、贵州茅台7.89亿元，净卖出招商银行4.67亿元、美的集团4.35亿元。

沪深两市主力资金净流出457.26亿元。比亚迪遭伯克希尔减持消息影响赛道股情绪，近250亿赛道资金集体撤离，比亚迪遭净流出逾16亿元；金融、消费等权重成中流砥柱，日内资金净流入排名前十公司市值均在千亿上方，格力电器绩后跳空大涨获抢筹。

科创板大牛股固德威放量跌停，盘后数据显示，四机构合计卖出4.79亿元，沪股通卖出1.82亿元并买入2.54亿元，两机构买入1.94亿元。

2、【港股收盘综述】港股大幅低开，恒指一度跌1.9%，随后震荡上行，午后强势反攻恒指最高涨超1%，随后缓慢回落一度转跌。恒生指数收涨0.03%报19954.39点，月跌1%；恒生科技指数涨1.09%报4273.68点，日内振幅超5%，月跌1.33%；恒生国企指数涨0.36%报6865.12点，月跌0.3%。科技、消费、医药板块走强，海底捞涨6.5%领涨蓝筹，商汤涨近7%。汽车、能源股跌幅居前，比亚迪跌近8%。地产股分化，旭辉控股集团复牌跌近15%。大市成交1365.54亿港元，刷新2个月新高；南向资金净买入3.92亿港元。

3、证监会副主席李超表示，下一步，证监会将会同相关部门和单位推进基础设施REITs常态化发行的十条措施落地实施，进一步促进盘活存量资产，助力稳定宏观经济运行。

4、中国上市公司协会：2022年上半年，A股上市公司实现营业总收入34.54万亿元，同比增长9.24%，远高于同期GDP增速，占GDP的比重进一步扩大；实现净利润3.25万亿元，同比增长3.19%。

5、万科董事会主席郁亮：从短期来看，市场已经筑底，但恢复是一个缓慢和温和的过程，市场收缩过了头，反而会积蓄自发修复的动能，要相信居民追求美好生活、改善居住条件的力量；对行业来说眼下最重要任务是找到生火取暖办法。

6、牧原股份表示，预计全年出栏量会接近目标上限，暂无调整全年出栏目标的计划；近期原粮市场价格相比上半年高位有所回落，预计未来原粮价格大幅回落可能性较小，现阶段公司品猪完全成本在15.5元/kg左右。

7、腾讯旗下游戏公司Sixjoy Hong Kong与索尼互娱将入股游戏开发商FromSoftware；入股后，Sixjoy Hong Kong将持股16.25%，索尼互动娱乐将持股14.09%。

8、网易将收购法国游戏开发商Quantic Dream。

9、据字节跳动内部邮件显示，该公司将下调其期权授予价至每股155美元。同时，该公司将进行一次期权特殊增发，员工如持有授予价高于每股155美元且尚未完全归属的期权，则有机会获得增发。这部分员工人数超过3万人。字节跳动上一轮期权授予价是每股195美元。

10、联想控股在港交所发布公告称，今年上半年公司及其附属公司收入为2376.85亿元，同比上升4%；公司权益持有人应占净利润为21.31亿元，同比下降55%；每股基本盈利为0.91元，同比下降55%。

11、亚太主要股市多数收跌，日经225指数跌0.37%报28091.53点，8月累计上涨1.04%，连涨两个月；韩国综合指数涨0.86%报2472.05点，月涨0.84%；澳洲标普200指数跌0.16%报6986.80点，月涨0.6%；新西兰NZX50指数跌0.41%报11601.10点，月涨0.94%。

12、美国加州可能很快就会要求几乎所有在该州招聘的雇主在招聘广告中列出薪资，此举可能会影响到许多美国最大的公司。加州政府有超过1900万雇员，该州也是苹果、谷歌母公司Alphabet、MetaPlatforms和华特迪士尼等公司的总部所在地。

13、特斯拉已申请在加州弗里蒙特工厂新建一条电池生产线。

14、知情人士称，三星电子副会长李在镕将在11月1日公司成立纪念日之际就任会长，并宣布其管理愿景，包括半导体领域的未来发展战略和生物业务的大规模投资计划。

15、丰田将投资高达56亿美元提高在日本和美国的电动车电池产能，将把电池产能提高至40吉瓦时。

16、马士基宣布完成收购合同物流公司LF Logistics，此次交易价值为36亿美元。通过此次收购，马士基现有资产组合将增加223个仓库，在全球的仓储设施将达到549个，总占地面积达950万平方米。

三、期货

1、国内商品期市收盘跌多涨少，能化品领跌，燃油跌近5%，原油跌超3%，沥青跌近3%，低硫燃料油、20号胶跌超2%；黑色系多数下跌，焦炭、焦煤跌超2%，铁矿石跌近2%，硅铁、锰硅跌逾1%；沪镍涨约3.5%，不锈钢涨超2%；油脂油料强势，菜籽、菜粕涨超1%。

2、美国财长耶伦周三将与英国财政大臣Nadhim Zahawi会面，讨论对俄罗斯石油价格设置上限问题。

四、债券

1、国债期货收盘涨跌不一，10年期主力合约跌0.03%，5年期主力合约接近收平，2年期主力合约涨0.01%。

2、中证转债指数收盘跌1.08%，成交额525.24亿元；万得可转债等权指数收盘跌1.94%，成交额537.64亿元；迪森转债跌超14%，“上22转债”跌超12%，锦浪转债和上能转债均跌超11%，美联转债、帝尔转债和盛虹转债均跌逾9%；“N中陆转”涨19%，蓝盾转债和胜蓝转债均涨超3%。

3、财政部10年期新发国债加权中标利率2.6%，边际中标利率2.62%，全场倍数3.64，边际倍数25.94。

4、农发行1年、10年期固息债中标利率分别为1.65%、2.9186%，全场倍数分别为3.68、3.72，边际倍数分别为1.12、6.01。

5、银行间交易商协会发布《中国银行间市场利率衍生产品交易定义文件（2022年版）》、《中国场外信用衍生产品交易基本术语与适用规则（2022年版）》和《中国银行间市场金融衍生产品交易主协议（跨境文本-2022年版）》。

6、对于境内发债计划问题，万科财务负责人韩慧华表示，希望通过公开市场的信用债发行，进一步帮助优化债务结构，降低融资本。今年前8月，万科境内发行信用债194亿元，目前还有20亿已经注册还没有发行额度，另外还有80亿小公募正在注册过程中，如果获批之后，大概总量会有100亿可以再发行的额度，接下来会根据市场情况以及根据公司债务调整的安排择机发行。

7、韩国副财长表示，韩国在与富时罗素证券公司会谈中收到“积极信号”，9月被列入富时世界国债指数（WGBI）观察名单可能性很高，到目前为止，韩国外汇交易环境尚未成为与富时罗素谈判障碍。韩国目标是到2026年将债务与GDP比率保持在52%左右。

五、外汇

1、在岸人民币兑美元16:30收盘报6.8905，较上一交易日涨75个基点，本月累跌1515个基点。交易员表示，美元指数总体仍显强势，因此人民币短线仍存下行可能。不过在监管层频繁释出信号后，预计人民币的下行空间也将有限。