金融街下午茶（2022.4.6）

一、宏观

1、商务部：今年1-2月，我国服务贸易继续保持较好增长态势；服务进出口总额9534.8亿元，同比增长33.5%，其中服务出口4675.8亿元，增长39.4%，进口4859亿元，增长28.3%；服务出口增幅大于进口11.1个百分点，带动服务贸易逆差下降57.6%至183.1亿元，同比减少249.1亿元。

2、3月财新中国服务业PMI录得42.0，较2月大幅回落8.2个百分点，为2020年3月以来最低。3月财新中国综合PMI下降6.2个百分点至43.9，为2020年3月以来最低，显示近期疫情导致企业生产经营活动再度收缩。

3、央行公告称，为维护银行体系流动性合理充裕，4月6日以利率招标方式开展了100亿元7天期逆回购操作，中标利率2.10%。Wind数据显示，今日4500亿元逆回购到期，因此当日净回笼4400亿元。

4、国家卫健委通报，4月5日0-24时，31个省区市和新疆生产建设兵团新增本土新冠肺炎确诊病例1383例（吉林973例，其中长春市817例、吉林市136例；上海311例，其中浦东新区162例、徐汇区23例、闵行区23例；浙江17例，其中嘉兴市10例；海南10例，其中三亚市9例；四川10例，均在成都市；山西、黑龙江各8例；辽宁、福建、广东各7例；河北6例；北京、山东各4例；天津、江苏各3例；江西2例；湖南、云南、陕西各1例）；新增本土无症状感染者19089例（上海16766例，其中浦东新区7892例、闵行区2917例、徐汇区902例、松江区787例、黄浦区647例、杨浦区615例、宝山区548例；吉林1798例，其中长春市1682例、吉林市112例；河北103例，其中邯郸市78例；江苏74例，其中宿迁市32例、苏州市23例；安徽56例，其中淮南市36例；浙江50例，其中嘉兴市39例；山东45例，其中潍坊市13例；辽宁43例，其中沈阳市30例；江西33例，其中南昌市28例；河南33例，其中周口市30例；福建22例，均在泉州市；海南22例，均在三亚市；新疆7例；湖北6例；天津5例；四川、云南各4例；黑龙江、广东各3例；山西、广西、贵州、青海各2例；北京、湖南、陕西、甘肃各1例）。

国务院联防联控机制表示，坚持“动态清零”总方针不犹豫不动摇，快字当头，从严从实抓好疫情防控工作。方舱医院主要收治无症状感染者和轻症病例，无急性发作的基础疾病和精神疾病患者。无论新冠病毒怎么变异，常态化防控措施能有效控制疫情。

5、银保监会办公厅发布《关于2022年银行业保险业服务全面推进乡村振兴重点工作的通知》，围绕金融服务全面推进乡村振兴重点工作，从确保涉农金融投入稳定增长、优化涉农金融供给体制机制、聚焦服务乡村振兴重点领域、提高新市民金融服务水平、增强保险功能作用、强化农村金融环境建设等方面提出具体工作举措。

6、国家发改委表示，“十四五”时期将积极会同有关部门，加强系统谋划和顶层设计，强化政府引导作用，进一步完善北斗产业发展支持政策，加强监督管理，推动北斗产业高质量发展。强化政府支持，组织实施北斗产业化重大工程。研究出台北斗服务的配套支持政策，积极引导社会资本为高成长创新型企业提供资金支持。在商业自主基础上，引导金融机构加大对带动力强、惠及面广的北斗产业项目的信贷支持力度，推动产业投资机构和担保机构加大对北斗相关企业的融资担保支持力度。

7、工信部消费品工业司公开征求对《消费品工业数字“三品”行动方案（2022-2025年）（征求意见稿）》的意见。《方案（征求意见稿）》拟提出，到2025年消费品领域培育一批新品、名品、精品。在食品、家用电器、化妆品、服装、家纺、电子产品等消费品领域培育200家智能制造示范工厂，打造200家百亿规模知名品牌。

8、农业农村部近日部署2022年东北黑土地保护性耕作行动计划实施工作，今年春季，将规范高效完成8000万亩秸秆覆盖免耕少耕播种目标任务。

9、自然资源部：2021年全国海洋生产总值90385亿元，比上年增长8.3%，占沿海地区生产总值的比重为15.0%，比上年上升0.1个百分点。

10、胡润研究院发布《2022胡润全球房地产企业家榜》，全球前100名房地产企业家总财富4.2万亿元，香港首富长江实业94岁的李嘉诚以2050亿元财富成为全球房地产首富；恒基兆业94岁的李兆基以1700亿元排名第二；碧桂园41岁的杨惠妍以1650亿元排名第三。

11、3月深圳市一手住宅共成交2859套，环比增长率为49.9%，二手房网签1355套，环比增长率为25.5%。在经历一季度反反复复的疫情，以及春节假期效应的双重影响后，二手房市场在3月末开始有所起色，市场网签量“触底”回暖趋势已逐渐清晰。

12、近期安徽省内多地的首套房贷利率在前期降低的基础上，出现了进一步下调的迹象，濉溪、六安、黄山市等地的银行均有所下调。

13、中汽协：根据13家重点企业上报的周报推算，3月汽车行业销量预计完成224.9万辆，环比增长29.5%，同比下降11%；1-3月累计预计完成651.7万辆，同比增长0.5%。

14、转转集团发布的《2022年一季度手机市场行情报告》显示，国产手机阵营继续冲击高端市场，在一季度特别是3月份密集发布多款中高端旗舰手机，OPPO Find X5系列、华为P50 E和荣耀Magic 4系列等相继亮相，起售价均在4000元档位。

15、据英国造船和海运业分析机构克拉克森（Clarksons Research）发布数据，今年3月全球新船订单量为323万修正总吨（CGT），其中韩国承接164万修正总吨，占比51%，稳居全球第一。韩企首季累计接单量同样占据全球首位。

16、美国财长耶伦强调，美国承诺与世卫组织、世界银行和20国集团合作伙伴合作，建立金融中介基金，以改善大流行病防范工作。

17、中国物流与采购联合会公布数据显示，3月份全球制造业采购经理指数为54.1%，环比下降0.8个百分点，同比下降3.7个百分点。分区域看，亚洲、欧洲、美洲和非洲制造业采购经理指数较上月均不同程度下降，欧洲制造业采购经理指数降幅最为明显。

18、欧元区2月PPI同比升31.4%，预期31.5%，前值30.6%；环比升1.1%，预期1.3%，前值5.2%。

二、股市

1、【A股收盘综述】上证指数全天震荡整理为主，尾盘顽强翻红。宁德时代、迈瑞医疗、阳光电源、亿纬锂能等低迷，创业板指承压。大市成交0.97万亿，上日同期为0.94万亿。盘面上，地产板块动力强劲，南山控股、城投控股、中华企业、华夏幸福等十余股涨停，万科A、招商蛇口、新城控股齐升，保利发展再创新高。钢铁、建材、建筑、家居等紧跟地产板块，中国建筑放量上行，华菱钢铁、八一钢铁等上板。银行、保险、教育板块造好，齐鲁银行两连板。半导体、光伏、宁组合、煤炭板块调整，隆基股份、通威股份等纷纷下滑。苹果板块表现不振，立讯精密、歌尔股份、闻泰科技、兆易创新等齐创阶段新低。上证指数收涨0.02%报3283.43点，创业板指跌1.24%报2633.91点。机构普遍认为，目前应抛开指数，专注于个股，继续看多房地产、大金融、稳增长题材。

北向资金净卖出53.21亿元，结束连续3日净买入。中远海控净卖出4.28亿元居首，中国中免、隆基股份净卖出超3亿元，贵州茅台、招商银行、牧原股份、东方财富、赣锋锂业、立讯精密净卖出超2亿元，兴业银行、宁德时代宁德时代净卖出超1亿元。净买入方面，阳光电源逆势获净买入3.12亿元，中国建筑、中国平安、药明康德净买入逾1亿元，紫金矿业净买入近1亿元。

【A股资金流向】沪深两市主力资金净流出181.03亿元。赛道股与价值蓝筹再度出现背离，地产股涨势发散至产业链上下游；稳增长叠加高股息成为市场香饽饽，中国建筑获内外资机构大幅加仓，银行板块近5日吸金超40亿元。

2、【港股收盘综述】港股低开低走，恒生指数收跌1.87%，报22080.52点。科技股领跌，恒生科技指数跌跌3.82%报4587.73点，阿里巴巴、快手均跌超5%；恒生国企指数跌2.09%报7608.8点。大市成交1342.22亿港元。汽车、体育用品、消费股弱势，福耀玻璃跌超7%，长城汽车跌超6%，华润啤酒跌6%。油气、地产股走强，中国海洋石油涨超5%创逾2年新高，绿景中国地产大涨超30%。

南向资金净买入6.37亿港元。中国海洋石油、中国海外发展、美团-W分别获净买入12.08亿港元、9.31亿港元、9.03亿港元。净卖出方面，香港交易所、腾讯控股、华润啤酒，分别遭净卖出6.25亿港元、2.92亿港元、2.45亿港元。

3、北交所第一届上市委召开2021年度工作会议，会议提出，要立足审查对象特点，提升识别创新型中小企业的精准性和包容度。在全面实行股票发行注册制改革的背景下，要准确把握北交所服务创新型中小企业的定位，从企业的成长特点、规律和阶段出发，充分包容企业的经营多样性。

4、基金圈再传大消息，3月末刚刚“官宣”离职的顶流基金经理周应波去向正式曝光，上海运舟私募基金管理有限公司已经正式成立，周应波担任法定代表人、董事长，中欧基金前专户总监、银华基金前副总陆文俊出任该公司总经理。除周应波之外，该公司还有其他5位合伙人，涵盖投资、研究、交易、风控等多个领域。据了解，目前新公司仍在等待上海疫情缓解之后，向基金业协会申请备案登记，后继再考虑产品发行事宜，或有望在年内启动新基金发行。

5、“光伏茅”隆基股份在云南优惠电价被取消事宜引来市场广泛关注。接近隆基股份人士表示，电费上升确对公司利润造成一定影响，公司在云南投资项目中未完成部分存在发生变更风险。虽然电价上升给公司利润带来一定不利影响，但纵观全国云南电价仍处于相对较低位置，今后若有优质项目公司将继续保持在滇投资。

6、因违反相关法律法规，私募大佬但斌微博被禁言。4月6日，深圳东方港湾投资管理股份有限公司董事长但斌的微博显示：“因违反相关法律法规，该用户目前处于禁言状态。”

7、联想集团董事长兼CEO杨元庆发表演讲称，整个财年营收有望突破4500亿元大关；到23/24财年结束时，联想集团研发投入将在20/21财年基础上实现翻番。未来五年联想研发总投入将会超过1000亿元，计划增加12000名硬核科技人才。

8、东方锆业公告称，自4月7日起，氯氧化锆产品（包含母液料）上调500元/吨；二氧化锆产品上调1500元/吨。同时，公司其他锆系列产品价格将同步进行调整。

9、恒力石化公告称，2021年净利润155.3亿元，同比增长15.37%，拟10派10.1元。其中第四季度净利润28.2亿元，连续两个季度业绩同比下滑，上年同期为35.66亿元。

10、亚太股市收盘全线走低，日经225指数跌1.58%，创逾两周收盘低位至27350.30点；韩国综合指数跌0.88%，报2735.03点；澳洲标普200指数跌0.5%，报7490.10点；新西兰NZX50指数跌0.35%，报12079.30点。

11、欧盟一份文件显示，欧盟境内一项新的有关互联网内容监管的法律即将实行，根据这一法律，大型互联网平台可能要支付大约0.1%的净利润，来承担内容监管的法律合规成本，也就是欧盟委员会的网络平台监管费。欧盟这一新法律名为“数字服务法”，本月晚些时候，这一法律的具体内容将获得欧盟各成员国和欧洲议会的批准。

12、特斯拉向美国SEC提交的一份新文件显示，马斯克自1月31以来几乎每天都在购买推特的股票，共斥资26.4亿美元买入了73115038股，相当于9.1%的股份。这一信息是在一份13D文件中披露的，证实马斯克有意更积极地参与推特的业务。

13、印度执法机构要求谷歌提供托管在Google Play贷款应用程序清单，正在调查38家非银行金融公司和300多家金融技术公司通过移动应用程序提供即时、小额融资并向违约者索取高额利息。

14、IBM面临一项由股东发起的集体诉讼。诉讼称，从2015年到2018年，IBM开始采取一项系统性的欺诈操作进行业务收入转移，希望以此说服投资者IBM向专注于云计算、分析和安全的IT公司的转型是成功的。投资者称，IBM在2018年第三季度财报表现不佳导致股价下跌，损害了投资者利益。

15、大众汽车首席财务官安特利茨（Arno Antlitz）表示，大众将在2030年前放弃数十个内燃机车型，并减少汽车的总体销量，以集中精力生产利润更高的优质汽车。他表示，大众将在未来8年内将其在欧洲的汽油和柴油汽车阵容（包括几个品牌的至少100个型号）减少60%。

16、本田3月在中国终端汽车销量为10.11万辆，受新冠疫情及零部件供应紧张影响，同比下降33.2%。一季度本田在中国终端汽车累计销量为35.38万辆，同比下降9.3%。

17、通用汽车2022年第一季度在中国市场零售销量逾61万辆。凯迪拉克品牌第一季度销量逾4.7万辆，别克品牌销量逾16.3万辆，雪佛兰品牌销量逾5.2万辆，五菱品牌销量逾33万辆，宝骏品牌销量约2万辆。

18、苹果正测试新功能，App Store将允许开发者在应用订阅涨价时自动向用户收费。

19、现代汽车集团：起亚3月在印度售出2.2622万辆乘用车，同比增长18.4%，创2019年8月进军印度以来新高。

三、期货

1、国内商品期市收盘多数上涨，农产品涨跌不一，部分农产品领涨，苹果涨逾5%，棕榈油涨4%，菜油涨逾3%，菜粕跌逾2%，生猪跌近2%；黑色系多数上涨，硅铁涨逾3%，锰硅、不锈钢涨近3%；能化品多数上涨，燃油、纸浆涨逾3%，沥青涨逾2%；基本金属多数上涨，沪锌、沪镍涨逾1%；贵金属均下跌，沪银跌逾1%。

2、欧盟委员会主席冯德莱恩当地时间在欧洲议会全会上表示，在现已提议的第五轮对俄制裁措施基础上，欧盟对俄制裁还将可能针对石油进口。此前一天，欧盟委员会已提议禁止从俄罗斯进口煤炭，但未提及天然气和石油等其他能源。数据显示，欧盟进口的石油约30%来自俄罗斯。

3、德国Gascade天然气管道运营商：亚马尔-欧洲天然气管道的东向天然气输送暂停。

四、债券

1、【债市综述】银行间主要利率债收益率普遍下行，中短券表现较好，10年期国债活跃券220003收益率下行1.1bp，5年期国债活跃券220002收益率下行1.5bp；国债期货窄幅震荡小幅收涨，10年期主力合约涨0.08%，5年期主力合约涨0.06%；清明假期后公开市场大额净回笼，但资金面依旧充裕，隔夜和七天回购利率虽反弹幅度较大，但整体仍属低位正常波动；地产债整体走强多数大幅上涨，“21龙控03”涨超24%，“15世茂02”和“20时代07”涨超21%。

2、中证转债指数收盘涨0.23%，成交额641.81亿元；“N成银转”涨超21%，“N上22转”涨超20%，两只债券均盘中临停；英联转债涨超14%，精装转债涨超13%，美诺转债涨超6%，设研转债涨逾5%，新天转债涨近3%，洪涛转债涨2%；伯特转债跌超12%，天合转债跌超6%。

3、全国银行间同业拆借中心称，在4月30日前，经批准在全国银行间债券市场发行并交易的政策性金融债券、普通金融债券等债券发行人需要披露2021年度报告，资产支持证券受托机构需要披露2021年度经审计的受托报告。其中，资本补充债券、绿色以及双创金融债券等债券发行人还应披露季度相关信息。

4、惠誉报告称，确认碧桂园控股有限公司长期外币和本币发行人违约评级为“BBB-”，展望由“稳定”下调至“负面”，并确认其高级无抵押评级和未偿票据评级为“BBB-”。

5、希腊已在4月4日偿还欠IMF的最后一笔19亿欧元的救助贷款，比计划还款日期提前两年。希腊总理米佐塔基斯表示，希腊提前还清IMF的贷款标志着“惨淡篇章的结束”。

6、知情人士称，摩根大通、高盛今年在投资者调仓时通过俄罗斯债券和衍生品交易各获利约1亿美元，巴克莱至少获利5000万美元。

7、对冲基金经理Crispin Odey的对冲基金第一季度大涨53％，因做空债券的押注取得成功。

五、外汇

1、人民币兑美元中间价报6.3799，调贬290个基点。在岸人民币兑美元16:30收盘报6.3636，较上一交易日跌45个基点。交易员表示，美联储官员的鹰派言论对美元指数构成提振，而逢高结汇客盘对人民币构成支撑，预计短期仍区间交投，人民币不会单边贬值。

2、4月1日当周三大人民币汇率指数全线走高。4月1日，CFETS人民币汇率指数报104.40，按周涨0.12；BIS货币篮子人民币汇率指数报108.74，按周涨0.18；SDR货币篮子人民币汇率指数报102.34，按周涨0.23。

3、匈牙利准备用卢布支付俄罗斯天然气费用。